Форум инвесторов » ПАММ портфели (дневники инвесторов) » Инвестиционная стратегия "Безопасность"
+ Подписаться
Страница 1 из 23 12311 ... ПоследняяПоследняя
  1. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей

    Инвестиционная стратегия "Безопасность"

    Инвестиционная стратегия "Безопасность"

    Сумма к инвестированию - 10000$

    I. Первоисточники и используемая при разработке инвестиционной стратегии литература:
    Основой инвестиционной стратегии являются собственные наработки исходящие из, разработанной западными экономистами, модели оценки финансовых активов “CAPM”.

    II. Тип стратегии:
    Консервативная.

    III. Период инвестирования:
    Портфель формируется на длительный период, переформирование портфеля происходит в случае сигнала стратегии.

    IV. Параметры рисков и ожидаемая доходность:
    Риск на открытую инвестицию в одного управляющего – не более 10% от общей суммы депозита.
    Риск на возможные максимальные потери - не более 10% от общей суммы депозита.
    Ожидаемая доходность - 6% в месяц.

    V. Время оповещения об открытии, изменении инвестиционного портфеля:
    Перед началом инвестирования обязуюсь сделать предварительное описание сформированного портфеля и чем руководствовался при его формировании, а так же оповещать о любых изменениях, если таковые будут иметь место.
    Раз в неделю подводятся промежуточные итоги.
    Раз в месяц пересчитываются показатели стратегии.

    VI. Описание инвестиционной стратегии:
    Критериями отбора ПАММ-счетов, подвергающимся анализу, являются: возраст не менее 6 месяцев, текущий КУ не менее 50 000$, минимальная сумма инвестирования соответствует параметрам риска.
    В основе стратегии лежит математическая модель формирования диверсифицированного, консервативного портфеля, который обеспечит минимальное отклонение от ожидаемого значения доходности.
    Оценкой величин ожидаемой доходности и агрессивности служат статистические критерии – математическое ожидание и среднее отклонение соответственно.
    Мерой риска вложения в управляющего по отношению к доходности портфеля в целом является Бэта-коэффициент.
    Мерой эффективности является Коэффициент Шарпа.
    Средства в портфеле распределяются в равных долях.
    Раз в месяц производится балансировка средств по портфелю.
    Для расчета величин, используются данные доходности ПАММ-счетов Пантеон-Финанс и FX-Trend по месяцам, ограниченные годовым периодом.


    VII. Пример работы по стратегии:
    Для расчета показателей, отобраны 13 ПАММ-счетов, соответствующих критериям.
    Так же в расчет включены два ПАММ-счета с КУ меньше 50 000$
    1). 5000194 (Perseus)
    Привлекает доходность, возможность подъема после просадки.
    2). 506299 (boldinov)
    Интригует математическая модель управления капиталом.

    Формируется таблица доходностей ПАММ-счетов за год с расчетом статистических критериев и показателей оценки эффективности инвестиций.


    Для формирования более безопасного портфеля по порядку исключаются ПАММ-счета с максимальным Бета-коэффициентом.
    Для соответствия параметрам ММ, портфель должен включать не менее 10 ПАММ-счетов.


    Данная оптимизация значительно увеличивает эффективность портфеля по сравнению с начальным составом.
    Таким образом, окончательный инвестиционный портфель включает в себя:
    5000080 (Skilled) 1000$
    5000099 (Trader) 1000$
    5000100 (Lion) 1000$
    5000164 (Hermes) 1000$
    5000176 (Master) 1000$
    5000182 (Maksim) 1000$
    7031 (sven) 1000$
    500775 (Goldi) 1000$
    506299 (boldinov) 1000$
    9185 (Galaxy) 1000$

    Доходность ИС по месяцам.
    Только реальное инвестирование, 1 этап не учитываю.

    [tr][td]Август (2013)[/td][td] +1.86% (2 недели)[/td][/tr]
    [tr][td]Сентябрь (2013)[/td][td] +5.18%[/td][/tr]
    [tr][td]Октябрь (2013)[/td][td] +5.77%[/td][/tr]
    [tr][td]Ноябрь (2013)[/td][td] +5.88%[/td][/tr]
    [tr][td]Декабрь (2013)[/td][td] +1.20%[/td][/tr]
    [tr][td]Январь (2014)[/td][td] +4.41%[/td][/tr]
    [tr][td]Февраль (2014)[/td][td] +4.47%[/td][/tr]
    [tr][td]Март (2014)[/td][td] +5.39%[/td][/tr]
    [tr][td]Апрель (2014)[/td][td] +2.66%[/td][/tr]
    [tr][td]Май (2014)[/td][td] +0.87%[/td][/tr]
    [tr][td]Июнь (2014)[/td][td] +3.52%[/td][/tr]
    [tr][td]Июль (2014)[/td][td] +4.68%[/td][/tr]
    [tr][td]Август (2014)[/td][td] +6.67%[/td][/tr]
    [tr][td]Сентябрь (2014)[/td][td] +7.51%[/td][/tr]
    [tr][td]Октябрь (2014)[/td][td] +7.20%[/td][/tr]



    [tr][td]Среднемесячная доходность[/td][td] +4.48%[/td][/tr]

    Доходность ИС по неделям
    Только реальное инвестирование, 1 этап не учитываю.



    Общее количество недель: 63
    Прибыльных: 57
    Убыточных: 6
    Средненедельная доходность: 1.05%
    Макс. прибыль: 2.34%
    Макс. убыток: -0.81%
    Стандартное отклонение: 0.77%
    Риск/доходность: 0.74
    Коэффициент Шарпа: 1.36
    Недоступно! Pro 15
    Поделиться
    Просмотров: 27,226
  2. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей
    X. Начало инвестирования
  3. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей
    Планирую до конца недели пройти рецензирование стратегии, и начать работу с 17 июня.
  4. 590
    Комментарии
    2
    Темы
    7753
    Репутация Pro
    Аватар для natali125  
    Старожил

    3 Медалей
    По-моему хороший портфель у вас получился. А можете привести формулы расчетов коэффициентов и агрессивности?
  5. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей
    Для оценки агрессивности я использую статистический критерий - среднее отклонение, в EXCEL есть встроеная функция для его расчета "=СТАНДОТКЛОНПА([массив чисел])".
    Коэффициент Шарпа как показатель эффективности расчитываю без учета безрисковой ставки, он равен отношению доходности к агрессивности и для портфеля в целом и для отдельно взятого ПАММ-счета.
    Бета-коэффициент показывает какую инерцию дает отдельный ПАММ-счет на волатильность портфеля, расчитывается как отношение ковариации доходностей ПАММ-счета и портфеля к дисперсии портфеля.
  6. 590
    Комментарии
    2
    Темы
    7753
    Репутация Pro
    Аватар для natali125  
    Старожил

    3 Медалей
    Благодарю за пояснения! )
  7. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей
    Где же директор?
  8. 5,140
    Комментарии
    22
    Темы
    0
    Репутация Pro
     
    Новичок

    8 Медалей
    Стратегия принята. С 17-го числа как и планировали, можете подводить итоги.

    Удачи!
  9. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей
    Неделя 1-я (17.06.2013 - 23.06.2013)
    +2.01% (+201.37$)


    Все управляющие в портфеле закрыли неделю в плюсе.



    Портфель остается без изменений.
  10. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей
    Неделя 2-я (24.06.2013 - 30.06.2013)
    +2.97% (+297.21$)
    Итого с начала этапа (17.06.2013 - 30.06.2013)
    +4.99% (+498.58$)


    За неделю все управляющие в портфеле показали положительный результат.


Вверх
РегистрацияX

чтобы писать, читать, комментировать