Форум трейдеров » Фьючерсы, опционы, акции (CFD) » Фьючерсный контракт на медь (HG)
+ Подписаться
Страница 11 из 18 ПерваяПервая ... 910111213 ... ПоследняяПоследняя
  1. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    10/11/2009
    Медь


    Медь по-прежнему не находится в центре внимания игроков, не способная ни вырасти выше 300,00, ни упасть ниже 295.00. Однако ситуация с металлом может завтра в среду измениться, когда будут опубликованы предварительные данные по импорту меди со стороны Китая.

    В целом пока ситуация свидетельствует о дальнейшем повышательном давлении на металл. Стоит отметить два сообщения, касательно перспектив медного рынка.

    Компания Goldman Sachs представила прогнозы по рынку commodities на конец 2009 и 2010 год. Банк оптимистично смотрит на цены на нефть, медь и зерно, так как ожидает, что мировая экономика в следующем году будет испытывать дефицит этих товаров.

    По мнению Goldman Sachs возрастающая в результате восстановления экономики потребность в меди и нефти натолкнется на недостаточное предложение.
    Для золота значимым станет то, что правительства превратятся в чистых продавцов золота, тогда как центральные банки превратятся в нетто-покупателей на фоне снижения реальных ставок.

    Банк ожидает, что цена на нефть WTI через 12 месяцев будет на уровне 95$ за баррель. Медь, торгующаяся на LME, по их прогнозам через 12 месяцев будет стоить 7 530$, (текущая цена металла 6 500$ за тонну) что выше оценки, сделанной 23 октября. Медь в прогнозах названа фаворитом рынка металлов. Цену на золото на 12-месячной основе аналитики банка ожидают на 960$ за унцию. Последний прогноз приводит в изумление.

    Разумеется, данные прогнозы даны на основе прогноза восстановления экономики.

    Недостаточность предложения, по мнению Goldman Sachs проистекает из-за того. Что сейчас уровень загруженности производственных мощностей высок. Так же не стоит забывать про многочисленные забастовки, аварии и переоборудование отдельных шахт.

    Заслуживают также внимания прогнозы Jiangxi Copper Co – крупнейшего медеплавителя в Китае по тарифам на переработку и очистку меди. В Jiangxi ожидают, что стоимость переработки меди в следующем году упадет на фоне недостаточности поставок медного концентрата. Цену, названную компаниями BHP Billiton (BHP) и Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc в компании считают совершенно нереальной. Горнорудные гиганты хотят получать 75$ за тонну за переработку и 7,5$ на тонну за очистку меди. Jiangxi Copper Co видит цены соответственно не выше 50$ и 5,5$ за тонну. Это также сигнал по поводу опасения недостаточности предложения меди на рынке.

    Более того, рост количества медеплавильных предприятий в Китае позволит снизить цену на переработку еще сильнее, несмотря на значительные запасы, накопленные в 2009 году.

    BHP Billiton Ltd.- владелец крупнейшей шахты Escondida в Чили сообщил, что в 2009 финансовом году производство меди упадет на 30% из-за ремонта, произведенного на заводе шахты.

    По мнению одного из биржевых игроков накопление запасов промышленных металлов в Китае является ответом на низкие ставки по депозитами. Часть китайского населения использует запасы меди и других металлов, как способ сбережения.

    Сегодня котировки меди уже претерпели снижение. Наиболее ликвидный декабрьский контракт HGZ9 подешевел на 2,5 цента до 295,20 на текущий момент. Таким образом, сегодня цена уже успела удариться о поддержку 295,00 и отскочить на краткосрочных графиках. Что позволяет рассматривать сложившуюся ситуацию, как удачную для открытия длинных позиций по металлу. Возможно, что стоит ориентироваться уже на не декабрьский контракт, который заканчивает торговаться 25 ноября, а на следующий январский контракт, который правда еще весьма малоликвиден, хотя, конечно, это зависит от ваших временных горизонтов.

    Торговые идеи.


    На дневном таймфрейме у нас есть два предложения: дожидаться выхода цены из консолидации и подъема ее выше 300,00 или подкупать от поддержки прямо сейчас. На 295,70 проходят 20-дневная скользящая средняя

    Внутри дня для покупок диапазон 295,50 – 296,50 сохраняется со вчерашнего дня, был уровень даже ниже. Первыми целями для покупок видятся 299,00. Не особенно мудрствуя, риски стоит убрать за сегодняшний минимум 294,80.
  2. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    10/11/2009
    Медь


    И хочется и колется, я про заработок на волатильной меди. Купить то мы вчера ее купили, а вечером пришлось ее прикрыть, хотя чуть подзаработать удалось. Причина в элементарном страхе. Диапазон сужается, а ожидались значимые новости из Китая. Да, ребята, Китай это вам не Гейтнер, это посерьезнее аргумент.

    Впрочем, ничего страшного не случилось. С одной стороны показатели медного импорта со стороны Китая оказались удручающими, а с другой стороны промышленное производство в .Китае показало такой преизрядный рост!!! Что называется, поперло.

    Теперь об этом чуть подробнее. В октябре в Китае импорт меди оказался ниже на 34 % относительно сентября, импорт снизился к 263 109 тоннам, при этом производство металла в Китае в октябре повысилось 1 % до 399 000 тонн. Это явный сигнал того, что китайский медный рынок начинает немного снижать обороты после галопа в течение болей части года.

    Раньше времени, сегодня , были опубликованы данные по промышленному производству в Китае за октябрь. Промышленное производство, которое составляет порядка 2/5 экономики Китая, выросло на 16.1 % относительно октября 2008 года, рост относительно сентября составил фантастические 13.9 %. Таким образом, спрос на металл со стороны Китая и Азии в целом будет увеличиваться.

    Таким образом, данные похожи на корову холмогорской породы: черно-белые. Кстати, одна из самых лучших русских молочных пород. И вот эти полутона и не дали возможность меди рвануть либо в одну, либо в другую сторону: ниже 295,00 или выше 299,00 – 300,00. Похоже, пока мы тут с вами про коров разговариваем дело то пошло и пошло без нас….. Теперь придется заскакивать в уже идущий поезд.

    Вчера кстати, Гейтнер сказал, что сильный доллар – это в интересах американской экономики. Все тут же вняли и сегодня в 10 мск EUR/USD покинул текущую консолидацию куда думаете, конечно наверх и протестировал отметку 1.5035. Видимо опять идет по сценарию 2004 года пока. Только вот чем они потом собираются бакс подпирать? Видимо выпустят Кашпировского , который с экрана Bloomberg будет рассказывать о том, как хорошо и приятно быть обладателем долларов и долларовых бумаг, как положительно это влияет на потенцию.

    Кстати, промышленное производство в Германии, а также ситуация в автопроме Китая и Кореи безусловно бычий сигнал для рынка меди. Это уже создает основу не для накопления запасов и спекуляций , а для реального потребления.

    В общем, хватит болтать, хватай багаж, вокзал отходит. Буквально на глазах сейчас медь преодолевает отметку 300,00, пока правда только на часовках, буду присоединяться. Времени до 12:00 осталось пол часа. Улетели уже изрядно, но надо дождаться закрытия выше 300,00 Очень будет обидно, если затем будет коррекция сверху уровня бывшего сопротивления 298,00 - 299,00., а мы влезем по 300,30.

    Торговые идеи.


    На дневном таймфрейме оба сценария возможны, один уже успешен со вчерашнего дня. Я о покупках от 295,00, второй, возможно, будет реализован сегодня на закрытии – закрытие выше 300,00.

    Внутри дня заработали вчера, профит на 299,00 уже сработал. Нужен новый сценарий. Я предлагаю покупать от 299,00 – 300,00 с рисками за 296,00. Разумеется, если провалим вниз 296,00 – 297,00, оставив наверху длиннющий хвост, то надо будет опять торговать вниз в диапазон, считая, что ход наверх не удался. В этом случае развернет все рынки. Вниз это будет движение не самой меди, а общерыночной конъюнктуры.

  3. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    12/11/2009
    Медь

    Вот облом, так облом. Ловко медные контракты сыграли с нами злобную шутку. Высунув на несколько чесов нос через 300.00$, они опять провалились в тот самый диапазон.

    Борьба между накоплением запасов металлов на бирже и отсутствии четких сигналов восстановления в западных экономиках наряду с низким импортом меди Китаем в октябре и факторами, которые вызывают опасения в достаточности поставок меди на рынок, не позволяет металлу покинуть сложившийся диапазон. К последним факторам относятся забастовки и аварии, а также ввысоке темпы роста промышленности Китая.

    По итогам среды медь с поставкой в декабре закончила день с понижением на 1,5 цента на уровне 299,15. Ранее были протестированы максимальные за последние 4 дня отметки на 301,80.

    В Перу на самом крупном в стране руднике Antamina ситуация обострилась. Похоже, профсоюз оказался не способен достичь договоренностей с администрацией и теперь вовсю готовится к забастовке.

    Продолжается забастовка на медных рудниках Konkola (KCM) в Замбии, рудники управляются британской Vedanta (VED.L). Компания намеревалась произвести 305 000 тонн меди в 2009 году. Ущерб от забастовки пока не подсчитан.

    Государственная чилийская исследовательская Cochilco, в среду повысила свои средние целевые цены на 2009 года к 2,30$ за фунт от 1,95$. На 2010 год средний ценовой прогноз был увеличен до 2,70$ за фунт с 2,10$ за фунт в ожидании динамичного китайского спроса и восстановления мировой экономики.

    Параллельно стало известно, что импорт меди со стороны Китая в октябре упал на 34% по отношению к предыдущему месяцу. Данные были уравновешены сообщением о росте промышленного производства в Китае на 16,5% в годовом исчислении и 13,8% по отношению к сентябрю.

    Несмотря на боковик на рынке меди наблюдается достаточно высокая активность. Продолжается рост открытого интереса, а объемы в последние 3 дня выше средних, что может означать готовность к выходу их диапазона. Нью-Йоркская товарная биржа оценила заключительный фьючерсный объем в 35 803 контрактов, при том, что в США был выходной день. Заключительный объем во вторник доходил до 46 509 контрактов. Открытый интерес повысился на 168 лотов к 143 866 открытых контрактов.

    Сегодня медь вновь оказалась под давлением вместе с другими товарными рынками, а также на фоне дорожающего доллара. Индекс доллара сегодня днем вырос до трехдневного максимума на 75,50. Контракт HGZ9 упал на 4,4 цента до 294,10.

    Пока ситуация не вызывает особенной тревоги, так как в конце дня мы вполне может увидеть отскок цены от достигнутой поддержки. Если цена закроется ниже этих уровней, то мы можем ожидать снижения в область 291,00, а затем и к 287,00.

    Пока мы видим в текущем снижении цены дополнительные возможности для более выгодных покупок, так как придерживаемся для меди бычьего прогноза.

    Торговые идеи.

    На дневном таймфрейме пока лучше ничего не предпринимать, если только динамика по итогам дня будет показывать отскок от поддержки 294.00 – 295,00. Снижение по итогам под эту область будет сигналом для дальнейшего снижения в область 290,00. Но даже в этом случае мы не рекомендуем шорты, так как риски будут несопоставимы с потенциальной прибылью. Разговор о шортах будем вести при снижении цены ниже 287,00.

    Внутри дня мы следим за уровнем 293,50 – 294,00, чтобы не пропустить отскок от него для открытия длинных позиций с рисками за 291,80. Если по итогам 18:00 мск цена закрывается ниже 292,00 можно будет осуществить попытку осторожных продаж в область 287,00 – 288,00.

  4. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    12/11/2009
    Медь


    Игроки по меди продолжают занимать выжидательную позицию. Вчера по итогам дня фьючерс на медь с поставкой в декабре снизился примерно на 3,5 цента до 2941.75 на закрытии. Таким образом, цена оказалась внизу сложившегося диапазона, что не позволяет пока говорить о перспективах дальнейшего движения.

    Недавние позитивные настроения относительно металла сменились некоторой настороженностью. Силы меди был подорваны данными по Китайскому импорту. По оценкам экспертов Китай ежемесячно Китай производит примерно 4 млн.тонн меди в год, а потребляет порядка 6 млн.тонн в год. Значит для того, чтобы удовлетворить свои нужды нужно экспортировать еще около 2 млн.тонн в год. Пока в среднем Китай импортирует на 1 млн.тонн больше. Для того чтобы цены оказались стабильными необходимо компенсировать спрос со стороны роста западноевропейских экономик. Судя по сегодняшним данным по ВВП Еврозоны, это будет происходить медленнее, чем рассчитывали.

    Позитивным сигналом стало заявление президента компании Freeport McMoRan Copper & Gold Inc. О том, что компания готова рассматривать проекты, связанные с медью и не интересуется покупкой малых золотодобывающих предприятий.

    Сегодня опять выросли запасы меди на Лондонской бирже металлов. Они достигли нового шестимесячного максимума на уровне 407 305 тонн.

    Таким образом, у меди сейчас нет сил для собственных движений, и она ориентируется на движения на других площадках. Если рынок драгоценных металлов, энергоносителей и нефти начнет уверенно корректироваться, то медь, разумеется, отправиться следом.

    В самом конце года и начале 2010 года мы ожидаем, что медь сделает коррекцию вместе со всеми рынками и американской валютой. Дальше же мы сохраняем оптимистичный взгляд на медь.

    Но пока еще время коррекции не настало, поэтому на ближайшие 2 – 3 недели мы продолжаем придерживаться бычьего прогноза.

    Сегодня контракт на медь HGZ9 вырос с открытия на 2,5 цента до 295,30$. Итоги сегодняшнего дня могу нам подсказать, вернется ли медь в текущую консолидацию или провалит поддержку вниз и в этом случае отправиться к 291,00 и к 288,00$.

    Пока мы видим в текущем снижении цены дополнительные возможности для более выгодных покупок, так как придерживаемся для меди бычьего прогноза.

    Торговые идеи.


    На дневном таймфрейме пока лучше ничего не предпринимать, если только динамика по итогам дня будет показывать бычье поглощение. Снижение по итогам под область 294,00 будет сигналом для дальнейшего снижения в область 290,00. Но даже в этом случае мы не рекомендуем шорты, так как риски будут несопоставимы с потенциальной прибылью. Разговор о шортах будем вести при снижении цены ниже 287,00 – 288,00.

    Внутри дня мы видим попытку отскока от внутридневного сопротивления на 297,00. Закрытие в 18:00 ниже поддержки 295,50 будет сигналом для продаж в область 291,00 с рисками за 297,50.

  5. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    16/11/2009
    Медь


    В Индии и Китае сегодня утром фьючерс на медь торговался на самых высоких за последние 10 дней уровнях. В Шанхае наблюдается дальнейший рост открытого интереса (+5%). Однако увеличение товарных запасов меди на биржах продолжает тревожить инвесторов.

    Несомненно, позитивными для меди и всего рынка промышленных металлов оказались данные по ВВП Японии. Японская экономика в 3 квартале показала высокие темпы роста, опередив остальные развитые страны. В годовом разрезе экономика выросла на 4,8%.

    В последние два дня рынок будоражит информация о том, что крупнейший производитель меди чилийский Codelco подняла премии по меди для Китая на 2010 год до 85$ за тонну с 75$ в 2009 года. Эта премия за погрузку и фрахт. Данная акция говорит о том, что компания ожидает, что импорт меди со стороны Китая останется сильным.

    EUR/USD опять подбирается к отметке 1.5,жто будет 3-й подход и в этот раз мы вполне можем увидеть ее прорыв наверх, пока вряд ли что-то может этому помешать, тем более, что мы не слышим особенно активной риторики от представителей европейского бизнеса по поводу их страданий от высокой стоимости национальной валюты. Индекс доллара DXY два дня назад весьма технично сходил к сопротивлению нисходящего канала примерно на 75,85, а теперь падает дальше и находится в точке 75,10, следующая поддержка находится в пределах 74,40.

    Посещение Президентом Обамой Китая могло дополнительно способствовать росту стоимости товаров, а вот охлаждение взаимоотношений между США и Японией после того, как в Японии сменилась правящая партия, может напротив, быть тормозом для роста. С одной стороны США – это основной рынок сбыта японских товаров и в первую очередь японских автомобилей, а во вторых Япония – второй по значимости после Китая кредитор США и держатель их Трежерис.

    Товарные запасы меди в Китае вызывают напряжение у многих аналитиков, однако специалисты по экономике Китая возражают, что металл скупает не только государство, но и частные инвесторы, т есть население. И это значит, что вдруг все запасы внезапно не поступят на рынок и не обвалят цену. «Невидимые» запасы металлов в Китае являются способом сбережения и инвестирования на фоне дешевого юаня и экспансионистской монетарной политике Народного банка Китая.

    Сейчас на COMEX контракт на декабрьскую медь торгуется по 304,30, что на 3,6 цента выше, чем на открытии. Впереди в 16:30 нас жду значимые макроэкономические данные по розничным продажам в США и Нью-Йоркский производственный индекс. В 19:115 начнет выступать председатель ФРС Бен Бернанке.

    Меди надо пережить сегодняшний день и удержаться на достигнутых уровнях, та как в четверг подобная попытка не удалась. В этом случае психологически значимый уровень 300,00 уже будет обеспечивать поддержку цены. Пока следующей целью восхождения видим 309 – 310,00.

    Торговые идеи.


    На дневном таймфрейме сегодняшний день может стать решающим при закреплении цены выше 300.00, рекомендуем там приступить к покупкам.

    Внутри дня первая поддержка, которую можно обнаружить для открытия свежих лонгов располагается в районе 301,50, где проходит технический уровень, далее идет уровень 300,00 – возможен тест этого уровня сверху. Риски рекомендуем убрать за 297,00.
  6. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    17.11.09
    Медь


    Не зря получается, что нахождение котировок меди и в диапазоне сопровождалось в последние 4 дня наращиванием объемов, рынок готовился к прорыву и это прорыв произошел

    В понедельник фьючерс на декабрьскую медь подорожал на 13,1 цента или 4,7% от 297,25 до 310,15 на закрытии. Диапазон 295,00 – 300,00 покинут и сегодня металл даже не проявляется желания корректироваться, чтобы протестировать сверху район 300 – 305,00.

    Информация о восстановлении автомобильного сектора в развитых странах, в том числе в Японии и США оказывает повышательное давление на весь рынок промышленных металлов и ВТО м числе и на медь, а вчерашнее выступление Бена Бернанке оказалось дополнительным денежным стимулом для вливания новых денег в красный металл.

    Даже слабые данные из производственного сектора (Нью-Йоркский производственный индекс) не стали препятствием на пути покупок.

    Произошло очередное количественное накопление бычьих факторов, которые перешли в качество: сильные данные по ВВП Японии, рост продаж автомобилей в США в октябре, увеличение премий за поставку меди в Китай со стороны чилийской Codelco – все это стало причинами роста. К постоянному увеличению запасов меди на биржах уже все привыкли. Более того, затоваривание медью не является такой проблемой, как в случае с нефтью, так как хранить медь сравнительно не сложно в отличие от энергоносителей.

    На неделе завершившейся 9 ноября на COMEX был зафиксирована чистая длинная позиция среди некоммерческих участников в размере 9 117 контрактам меди 9 117 контрактов.

    Очередная волна слабости доллара привела к новому витку роста на товарных площадках. Пара EUR/USD в начале недели в очередной раз попробовала на прочность отметку 1.5014, однако дальше продвинуться не смогла и откатила. Это был третий подход, что часто бывает значимым. Мы видим, что ралли на товарном рынке не особенно поддерживается ростом валют против доллара США. Это говорит, что инвесторы сейчас предпочитают более надежные «твердые» активы для своих вложений, чем деньги или даже акции, хотя они тоже растут. Но чем дальше, тем более тревожным выглядит рост цен на фондовом рынке. Если там начнется коррекция, то она несомненно затронет и товарный рынок.

    Однако пока jm, этом говорить рано. Сегодня выйдут ряд показателей, которые окажутся очень важными для рынка меди. В первую очередь этот показатели промышленного производства в США, далее это индекс цен ассоциации национальных строителей жилья в США и дополнительно обратим внимание на показатели потоков капитала в США из-за границы. Медь, как промышленный металл будет в первую очередь чувствительна к состоянию производства и сектора строительства.

    На текущий момент декабрьский медный фьючерс HGZ9 торгуется с понижением на 1,3 цента по 308,70. Если предстоящие данные окажутся слабыми, то мы можем иметь шанс увидеть еще некоторое укрепление коррекции, в противном случае цены опять начнут повышается.

    Торговые идеи


    На дневном таймфреме все зависит от того, зафиксировали вы вчера позиции или нет. У меня сработал профит на 310,00, значит теперь нужно вновь принимать решение о покупке. Будем смотреть итоги дня. Мне выгодны сегодня плохие новости по промышленному производству, чтобы они еще поддавили цену вниз, хотя бы в пределы 305 – 306,00. Более того, если есть возможность рекомендую вам уже обратиться не к декабрьскому контракту, который завешает свою жизнь 24 ноября, а уже к следующему, правда следующий январский контракт HGF0 очень неликвидный. Нам представляется, что у меди есть еще потенциал для роста.

    Внутри дня уровни для покупки мы можем обнаружить на уровне 307,60 и 303,00
  7. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    18/11/09
    Медь


    Во вторник медь взяла небольшую передышку и прибавила в цене не слишком значительно. Декабрьский контракт прибавил лишь 0,75 цента и закончил день на 310,85. Наверное, у ряда игроков была надежда на то, что не слишком обнадеживающие макроэкономические данные из США и перекупленность меди относительно уровня 300,00 заставят ее приблизиться к этой отметке сверху, позволив купить металл по более выгодным ценам. Но этого не случилось, медь слишком сильна сейчас.

    Чилийская влиятельная горнодобывающая ассоциация Sonami сообщила, что ее прогноз по стоимости меди на 2010 год находится в районе 300,00 центов аз фунт.

    Перу, третий по величине производитель меди в мире заявила, что она ожидает. Что производство меди в 2009 году увеличилось на 1%.

    Некоторую неуверенность в быстром долгосрочном росте цены отражается и на бирже. По контрактам до августа 2010 года отмечается устойчивое контанго, дальше, же стоимость контрактов одинакова. Создается впечатление, что цена 315,00 представляет пока игрокам предельной.

    Неприятным фактором, отражающим спекулятивный интерес инвесторов на рынке меди и соответственно неустойчивость данных цен, является устойчивая тенденция к росту запасов металла на биржах. Во вторник запас металл на LME вырос сразу на 3 550 тонн до 410 000 тонн. Такая же тенденция наблюдается и в Нью-Йорке и Шанхае.

    Сегодня медь наряду со всеми остальными металлами демонстрирует существенный рост, немного вялыми остаются платина с палладием, что неудивительно, учитывая то, какой рост они демонстрировали в последние дни.

    Медь с поставкой в декабре HGZ9 прибавляет 4,5 цента, торгуясь по 315,70. Впереди публикация значимых для меди данных по рынку недвижимости. Вчера индекс настроений строителей жилья не слишком порадовал, оставшись без изменений на уровне прошлого месяца. Продолжает расти объем просроченных платежей по ипотечным кредитам. Это факторы риска для рынка меди, который активно используется при домостроении. Помимо прочего стоит обратить внимание и на данные по потребительски ценам в США, не поступит ли оттуда тревожного сигнала, который может отразиться на всех сегментах рынка.

    Торговые идеи


    Возможно, что сейчас не стоит уже спешить заходить на рынок меди с серьезными долгосрочными целями. Цены и время для этого возможно уже не слишком подходящи.

    Внутри дня же вполне можно попытаться еще получить свой кусок прибыли, сыграв на росте до завершения декабрьского контракта, точнее до экспирации опционов 23 ноября, когда рынок может начать серьезно раскачивать, делая особенно опасным.

    Пока рекомендую пытаться подобрать точку для входа в осторожные лонги дня на 2 – 3. Можно это будет осуществить при снижении к области 312,00 с закидыванием стопов за 310,00 и целями в районе 320,00.
  8. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    19/11/09
    Медь


    Тот, кто вчера прислушался к нашим рекомендациям, получил внутридневной стоп, вместе с нами. Ну, когда все вместе, то не так обидно, правда. Но это вовсе не значит, что мы рекомендуем начинать продавать медь, вот если она вновь преодолеет вниз поддержку 300,00, тогда поговорим.

    Падение котировок на рынке меди не удивительно, учитывая сложившуюся ситуацию. Спекулянтов вчера испугал рост потребительских цен в США выше прогнозных значений. Они бояться, что заимствованию дешевых денег придет конец. Тем, кто рассматриваем медный рынок с точки зрения реального потребления, несомненно, не понравились вчерашние данные по закладкам новых домов и разрешениям на строительство.

    Количество новых закладок США в октябре упало более чем на 10%, а ведь при строительстве среднего американского дома на одну семью используется порядка 440 фунтов меди. Поэтому данные по строительству для рынка меди оказались очень печальными. Баланс на этом рынке очень тонок, учитывая сомнения в перспективах экономики и пока держится на ожиданиях и дешевых деньгах. Запасы же металла на биржах велики, хотя специалисты по производству меди считают, что с весны медный рынок дефицитен относительно текущего потребления на 58 000 тонн, в то время когда годом ранее этот период наоборот отличался избыточным производством.

    Поддерживающим фактором для меди пока является Китай с его ростом экономики, мягкая кредитно-денежная политика и проблемы на шахтах: забастовки и аварии.

    По итогам среды декабрьский фьючерс на медь HGZ9 упал на 0,5 цента до отметки 311,05, но пора уже начинать обращать внимание не на декабрьский фьючерс, дни которого сочтены, а на мартовский. Январский и февральский контракты весьма малоликвидны, что и не удивительно, так как серьезные инвестиции начинаются лишь в конце 1 квартала, на это же время планируются и контракты, причем, в том числе и поставочные.

    Сегодня медь продолжает постепенно снижаться в цене, однако она дешевеет менее значительно, чем золото и серебро. Контракт HGZ8 теряет 5 центов и торгуется по 308,50.

    Макроэкономических данных сегодня не много и они не первой важности, поэтому, скорее всего, до конца недели игроки будут переживать полученные вчера данные. Сегодня с легкостью можем достичь поддержки на отметке 305,00. Область поддержки простирается между 303,00 и 305,00. Здесь будут неплохие варианты для покупок, но уже лучше покупать не декабрьский контракт, а более поздние. Пока мы придерживаемся бычьих прогнозов оп меди. Об изменении прогнозов будем думать, когда поймем, что цена на металл намеревается вновь закрепиться ниже отметки 300,00, а для этого надо преодолеть вниз 298,00, например, дневным закрытием.

    Торговые идеи.

    C серьезными целями на этой неделе лучше вообще воздержаться от торговли медью или можно пытаться покупать просто от области 300,00 с намерением разместить стопы за недавний диапазон 294,00 – 300,00.

    Внутри дня можем предложить покупки от области 303 – 305,00, а затем от отметок 298 – 300,00. Риски соответственно ставьте либо за 300,00, либо за 294,00
  9. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    20/11/09
    Медь


    Для меди вновь наступают непростые времена. Общее ухудшение настроений на рынках, отмечающееся во второй половине текущей недели усугубляется слабой макроэкономической статикой по строительному сектору. Вчера дополнительную слабость рынку меди придала слабая отчетность Dell. Последние два дня сектор полупроводников в США выглядит особенно уязвимым

    Вселяют серьезную озабоченность ускорение роста запасов металла при биржах.
    На LME запасы меди повысились на 6 450 тонн до рекордных с начала апреля 420 550,. Шанхайские запасы меди самые высокие за последние 5 с половиной лет.
    Нередко можно встретить высказывание, что Китай, имеющий потенциал внутреннего рынка в 5 раз превышающий американский пока не очень успешен в движении в направлении развития собственного потребления, хотя сообщения о росте долларовых миллионеров в Китае внушают оптимизм. Соответственно есть повод рассматривать закупки сырья со стороны Китая частью того же надувающегося пузыря. Большое количество металлов, в том числе и меди, сконцентрировано в руках частных держателей – так называемые скрытые запасы. Они используются, как средства тезаврации, однако при малейшем подозрении в том. Что цены могут начать падать этот металл может быть выброшен на рынок.

    В общем последние два дня не лучшие для рынка меди. По итогам четверга медный контракт с поставкой в декабре упал на 6 центов до отметки 308,10 центов за унцию. Сегодня металл увеличивает вои потери, и контракт HGZ9 торгуется с понижением на 0,2 цента по 309,00. Сегодня не будет значимой макроэкономической статистики, поэтому рынку, скорее всего нечем будет подтолкнуть медь к росту, поэтому, скорее всего цена сегодня продолжит падать.

    Торговые идеи


    Новых торговых идей у нас не возникло, поэтому ровно копируем вчерашние. В понедельник состоится экспирация декабрьских опционов на медь, а во вторник перестанут торговаться декабрьские контракты, поэтому теперь торги надо вести уже по следующим контрактам, рекомендуем мартовский, он более ликвиден, чем январский и февральский. Рекомендуем до вторника воздержаться от торговли

    C серьезными целями на этой неделе лучше вообще воздержаться от торговли медью или можно пытаться покупать просто от области 300,00 с намерением разместить стопы за недавний диапазон 294,00 – 300,00.

    Внутри дня можем предложить покупки от области 303 – 305,00, а затем от отметок 298 – 300,00. Риски соответственно ставьте либо за 300,00, либо за 294,00
  10. 337
    Комментарии
    2
    Темы
    337
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    23/11/2009
    Медь


    Пока на рынке медных фьючерсов сохраняется рост, однако рынок наличного металла тих и безмятежен. Запасы металла на биржах растут, так как никто не хочет приобретать его в пользование по таким высоким ценам, да и вообще никто уже не хочет развивать какую0ибо активную деятельность в декабре.

    Сегодня с утра медь дорожала, подтвердив свечную модель в пятницу, Уже был протестирован новый максимум 2009 года на отметке 317,90 центов за фунт, сейчас медь с поставкой в декабре торгуется по 315,50, а следующий ликвидный контракт, на котором будет в дальнейшем сконцентрировано внимание, мартовский торгуется по 318,00. Хай же по контракту HGH0 был на уровне 320,40.

    Рост стоимости акций, сильные данные по продажам автомобилей в Австралии и деловой активности в еврозоне пока оказали поддержку рынку меди, однако посмотрим, что последует за выходом данных по продажам домов на вторичном рынке США. Для меди это чрезвычайно серьезный сигнал, так как пока весь оптимизм держится исключительно на покупках меди со стороны Китая. Реального спроса на металл со стороны развитых стран пока нет.

    В результате запасы меди на LME в начале недели повысились более чем 3 000 тонны до 424 925 тонн, что является самым высоким уровнем запасов с апреля текущего года. В последние дни мы видим образование в некотором роде все более сильной дивергенции между движением цены и потреблением наличного металла.

    Мы большой настороженностью относимся к меди на текущей неделе. Так как во вторник произойдет экспирация медных опционных контрактов, а в среду закончат торговаться декабрьские фьючерсы. Игроки могут просто покинуть рынок, не совершая ролловер, что приведет к оттоку денег и естественно падению цены, причем возможно очень резкому. Отношение к меди у инвесторов менее лояльное, так как ценность этого металла в значительной степени зависит от спроса. Опасность увеличивают большие выходные в конце этой недели.

    После этого рост на рынке меди может вполне еще возобновиться в конце года. Рост цен будет поддержан притоком тех же спекулятивных денег и ралли на рынке акций.

    Начало же 2010 года может быть очень трудным для цен на медь, так как вряд ли мы сможем получить объективные четкие сигналы об экономическом росте в США, а некоторое оползание от края рецессии уже давно заложено в ценах. В долгосрочной же перспективе (вторая половина 201 года и 2011, 2012 годы) нам видятся удачные перспективы для рынка меди, разумеется, это при условии того, что мы не увидим нового финансового коллапса и обвала рынков. При росте спроса рынок будет ощущать явную нехватку физического металла, так как в последние годы отрасль была явно недоинвестирована, многие шахты уже весьма стары и добыча в них снижается, освоение новых месторождений зачастую связано с повышенными затратами. Так как они располагаются в труднодоступных местах, а частности в Чили и Перу они располагаются высоко над уровнем моря.

    Не в пользу роста цен говорит и достижение договоренностей между профсоюзами горняков и администрациями шахт в Чили. Это произошло быстрее, чем многие рассчитывали.

    Торговые идеи.


    Покупать сейчас дальше медь нам кажется крайне опасным. Нам представляется наиболее вероятным наступление коррекции. Мы рекомендуем переждать вторник и посмотреть на его итоги. Мы не станем пока покупать медь дороже, чем 300,00 центов за фунт.

    Области для продажи располагаются под отметкой 330,00, какая это может быть цена трудно сказать, возможно, что ордера стоило бы располагать на 325,00/

    Внутри дня агрессивно вы можете покупать прямо сейчас, так как прошла небольшая коррекция. На 16:00 мск прошла коррекция, и закрытие выше 316,00 есть подвод для новых покупок. Падение же цены под 315,00 станет поводом для продаж в область поддержки 311,50.

Вверх
РегистрацияX

чтобы писать, читать, комментировать