Архив old » Обзоры товарных рынков от Александра Борца » Рынок зерновых
+ Подписаться
Страница 3 из 3 ПерваяПервая 123
  1. 469
    Комментарии
    19
    Темы
    469
    Репутация Pro
    Аватар для Александр Борц  
    В начале пути

    4 Медалей
    На рынке зерновых фьючерсные контракты вчера повышались, главным образом, получая поддержку со стороны падения доллара США.
    Однако фундаментальная составляющая по каждой отдельно взятой культуре противоположна по воздействию. Если фундаментальные факторы на рынке соевых бобов поддерживают фьючерсные контракты, то кукуруза и пшеница находятся под давлением фундамента.
    Цены на кукурузу и сою торгуются в широком диапазоне, находясь в настоящее время около максимумов прошлых 10 недель. Однако наличный базис ослабляется по мере приближения окончания уборочной.
    Цены на кукурузу были поддержаны продолжительной задержкой сельскохозяйственного сезона и ожиданиями высокого спроса на этанол в ближайшие месяцы.
    Однако уборочная подходит к концу, что оставит рынок без этой поддержки.
    Благоприятная погода способствовала значительному продвижению уборочной. Согласно вчерашнего отчета, кукуруза к 15 ноября была убрана на 54%, что ниже прошлогодних 77%,и пятилетних 89%, но заметно больше 37%, чем неделей ранее.
    Урожай соевых бобов, по состоянию на 15 ноября, был собран на 89%, по сравнению с 75% неделей ранее. В прошлом году к этому времени урожай был убран на 95%, а пятилетнее среднее значение составляет 96%. Фермеры ожидают значительный рывок уборочной до конца этой недели.
    Что касается пшеницы, то озимые были засеяны на 90% к 15 ноября 2009 года, по сравнению с 95% в прошлом году, и 96% в среднем за последние пять лет. В целом, такая ситуация не должна вызывать беспокойства у рынка, что может оказывать давление на цены фьючерсных контрактов на пшеницу.
    .уровень экспортных продаж в последние недели был неутешительным. Продажи составляли в среднем 16.3 млн. бушелей в течение четырех недель, закончившихся 5 ноября.
    С точки зрения спекулятивной поддержки, экспортные продажи должны составлять в среднем более 30 млн. бушелей в неделю, что бы выполнить прогноз USDA 2.1 млрд. бушелей для текущего сезона.
    Еженедельные экспортные осмотры составляли в среднем 26.5 млн. бушелей в течение пяти недель, закончившихся 12 ноября. Экспортные продажи кукурузы теперь должны составлять в среднем 42 млн. бушелей в неделю, начиная с августа, чтобы выполнить прогноз USDA для текущего сезона.
    Тем временем, цены на сою поддерживаются высоким спросом и экспортными продажами. К 5 ноября экспортные обязательства были выполнены на 68.5% полного экспорта, запланированного USDA. В течение последних четырех недель, закончившихся 5 ноября, экспортные продажи составляли в среднем 31 млн. бушелей в неделю. Чтобы выполнить прогноз USDA дальнейшие продажи должны составить в среднем всего 10 млн. бушелей в неделю.
    В течение последних пяти недель, закончившихся 12 ноября, экспортные осмотры USDA составляли в среднем 55.8 млн. бушелей неделю. Отгрузки теперь должны составить в среднем приблизительно 23 млн. бушелей в неделю для оставшейся части года, чтобы выполнить запланированный USDA объем продаж.
    В целом, экспортный спрос на сою будет высоким до тех пор, пока на рынок не поступит урожай их Южной Америки.



    С технической точки зрения, январские контракты на соевые бобы на прошлой неделе прочно закрепились выше 100-дневной скользящей средней, и выше поддержки 977.50.
    Данный технический факт предполагает продолжение роста. Открыте текущей недили ознаменовалось скачком цен к максимумам пятницы. На повестке дня теперь тестирование сопротивления 1017 центов за бушель, преодоление которого откроет дорогу к 1066.
    С точки зрения сезонности, фьючерсы на сою типично укрепляются в ноябре. В этом свете, я, по-прежнему, ожидаю тестирования сопротивления в районе 1066.00.

    Торговые стратегии

    Кукуруза (ZCZ9):
    Продать по цене открытия рынка в 18:30 мск. Стоп - 415. Цель - 365..
    Пшеница (ZWZ9):
    Продать по цене открытия рынка в 18:30 мск. Стоп - 580. Цель - 495.
    Соевые бобы (ZSF0):
    Покупки от 970.75 – держим.
    Стоп - 935.
    Общая цель для любых покупок - 1065.
  2. 469
    Комментарии
    19
    Темы
    469
    Репутация Pro
    Аватар для Александр Борц  
    В начале пути

    4 Медалей
    Фьючерсы на соевые бобы продолжают сезонный рост, несмотря на слабость соседних рынков, чему способствует сильный уровень спроса на американскую сою.
    Январские контракты на CBOT поднялись в четверг на 12 центов к $10.39 за бушель. Мартовские фьючерсы выросли на 11 ½ цента к $10.44 ¾ за бушель.
    Товарные фонды купили 4000 контрактов сои, и по 1000 контрактов соевой муки и масла, соответственно.
    Главными факторами роста цен сейчас выступают сильный экспортный спрос и увеличивающаяся давка сои, которые определяют уровень спроса на 2009-2010 МГ. У США, на данный момент, есть открытое окно для удовлетворения мирового спроса, пока на мировой рынок не прибудет новый урожай из Южной Америки в начале 2010 года.
    По данным USDA, еженедельные экспортные продажи к 12 ноября составили в среднем 1349700 метрических тонн. В частности, Китай приобрел 724700 тонн американской сои.
    Так же частные экспортеры сообщали о продаже 116000 метрических тонн в Китай с поставкой в 2009/2010 МГ.



    С технической точки зрения, январские контракты на соевые бобы на этой неделе прочно закрепились выше сопротивления 1017 центов за бушель, и даже превысили пару последних максимумов.
    Данный технический факт предполагает продолжение роста. На повестке дня теперь тестирование сопротивления 1068 центов за бушель, преодоление которого откроет дорогу к психологическому барьеру $11 за бушель.
    С точки зрения сезонности, фьючерсы на сою типично укрепляются в ноябре. В этом свете, я, по-прежнему, ожидаю тестирования сопротивления в районе 1068.00, а теперь, возможно и 1100.

    Торговые стратегии

    Кукуруза (ZCZ9):
    Продажи от 397,25- держим. Стоп - 415. Цель - 365..
    Пшеница (ZWZ9):
    Вне рынка.
    Соевые бобы (ZSF0):
    Покупки от 970.75 – держим.
    Стоп поднять на 1009!.
    Общая цель для любых покупок - 1065.
  3. 469
    Комментарии
    19
    Темы
    469
    Репутация Pro
    Аватар для Александр Борц  
    В начале пути

    4 Медалей
    Инфляционные давления и сильный экспортный спрос оказали сегодня сильную поддержку соевым бобам. Так, сообщается о взлете цен на элеваторах до $10 за бушель.
    Американская экспортная программа продолжает набирать темп, далеко опережая ожидания. Соединенные Штаты уже продали на экспорт 956 млн. бушелей сои. Для сравнения, в прошлом году в это же время экспортные продажи насчитывали только 353 млн. бушелей. Нужно отметить, что большая часть продаж обеспечена слабым долларом США, что делает американские товары более выгодными для иностранных покупателей.
    Слабость доллара США и рост цен на соседнем рынке соевых бобов помогли кукурузе немного восстановиться от понижений прошлой недели.
    Тем временем, покупки товарных фондов в начале сегодняшней сессии, как ожидается, иссякнут к концу сокращенной недели. Трейдеры, вероятно, будут фиксировать прибыль перед Днем Благодарения, поскольку большинство участников рынка планируют четырехдневные каникулы.
    Дополнительное давление на рынок кукурузы может оказать отчет USDA по результатам уборочной, который будет опубликован после закрытия торгов на CBOT.
    Аналитики ожидают, что урожай за неделю, закончившуюся 22 ноября, был убран на 65%-70%. Некоторые оценки указывают на 60%-65%. Напомню, что неделю назад, USDA сообщало о 54% убранной кукурузы.
    Есть некоторые беспокойства, вызванные увеличением влажной погоды. Сегодня и завтра на Среднем Западе ожидается снег с дождем, по данным DTN Meteorlogix, что может вызвать очередную задержку полевых работ.



    С технической точки зрения, декабрьские контракты на кукурузу находятся в широком диапазоне с верхней границей в районе 413.50.
    Кукуруза вновь не смогла удержаться выше психологического барьера 4 за бушель, что вновь подтверждает несостоятельность цен на этих уровнях.

    К началу декабря цены могут упасть, по крайней мере, к 360-365 за бушель. Далее, будем смотреть по ситуации. Вполне возможно, что мартовские контракты начнут в декабре восстановление до конца года.

    Торговые стратегии

    Кукуруза (ZCZ9):
    Продажи от 397,25- держим. Стоп - 415. Цель - 365.
    Пшеница (ZWZ9):
    Вне рынка.
    Соевые бобы (ZSF0):
    Покупки от 970.75 закрыты сегодня на 1065.
    Пока вне рынка.
  4. 469
    Комментарии
    19
    Темы
    469
    Репутация Pro
    Аватар для Александр Борц  
    В начале пути

    4 Медалей
    Фьючерсы на кукурузу закрылись выше на CBOT в среду, реагируя на слабость доллара и ликвидацию спредов соя-кукуруза, что оказало поддержку кукурузным контрактам.
    Декабрьские фьючерсы подскочили на 16 центов к $3.92 за бушель. Мартовские контракты выросли на 16 центов к $4.08 за бушель.
    Фундаментальный фон новостей оставался слабым в предпраздничный день, что заставило трейдеров обратиться к соседним рынкам в поисках направления движения цен. Слабость доллара и сильный рост цен на соседних рынках обеспечили поддержку рынку кукурузы.
    После падения цен в течение предыдущих пяти сессий, товарные фонды выкупили 10000 контрактов перед длинными выходными, что привело к резкому повышению.
    Тем временем, приближается first notice day, который намечен на 20 ноября, и падение цен в предыдущие сессии указывает на то, что покупатели не желают получать мокрую, или влажную, кукурузу, на фоне плохого экспортного спроса. Надо полагать, что к концу сессии 30 ноября декабрьская кукуруза упадет еще ниже.
    Восстановления рынка, вероятно, следует ждать с начала декабря.



    С технической точки зрения, если отбросить неадекватность предпраздничных торгов 25 ноября, сильным сигналом к снижению является закрепление цены ниже 200-дневной скользящей средней.
    Цены, скорее всего, могут опуститься к 365 до окончания торгов в понедельник.

    Торговые стратегии


    Кукуруза (ZCZ9):
    Продажи от 397,25- держим. Стоп - 395! Цель - 365.
    Пшеница (ZWZ9):
    Вне рынка.
    Соевые бобы (ZSF0):
    Пока вне рынка.
  5. 83
    Комментарии
    4
    Темы
    83
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    Александр Вы где? Хотелось бы узнать ваш прогноз по кукурузе.
    На Ваш анализ Я бы подписался бы и за деньги.Пусть BROKO об этом подумает.
    :bow:
  6. 537
    Комментарии
    5
    Темы
    5199
    Репутация Pro
    Аватар для Benjamin  
    Старожил

    5 Медалей
    Цитата Сообщение от malchik45 Посмотреть сообщение
    Александр Вы где? Хотелось бы узнать ваш прогноз по кукурузе.
    На Ваш анализ Я бы подписался бы и за деньги.Пусть BROKO об этом подумает.
    :bow:
    Действительно аналитические прогнозы Александра очень ценный материал.

    P.S. Слово анализ как-то не правильно отображает суть:D
  7. 11,885
    Комментарии
    346
    Темы
    10625
    Репутация Pro
     
    Старожил

    8 Медалей
    Цитата Сообщение от Benjamin Посмотреть сообщение
    Действительно аналитические прогнозы Александра очень ценный материал.
    А вы читайте новостную ленту «DJ Commodities» в терминале. http://www.procapital.ru/showthread.php?t=25805

    Вам же говорят, что авторские прогнозы это не есть хорошо. А рулит необработанная инфа.

Вверх
РегистрацияX

чтобы писать, читать, комментировать