Форум трейдеров » Фьючерсы, опционы, акции (CFD) » Фьючерсный контракт на природный газ - NG
+ Подписаться
Страница 5 из 22 ПерваяПервая ... 3456715 ... ПоследняяПоследняя
  1. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    11.11.2009 Природный газ NG

    Ситуация


    Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой повысился до 4,587 долл., рост составил 0,113 долл.

    Причины

    Если мы посмотрим на динамику фьючерсов на нефть разных дат погашения, то наблюдаем явное контанго, мартовский фьючерс торгуется на 2% дороже декабрьского. Таким образом, мы видим, что оптимистов на рынке сейчас больше, трейдеры ожидают дальнейшего роста цен. Если посмотреть настроения по опционам, средняя температура по рынку также указывает на преобладание покупателей.

    Традиционно во вторник выходят данные от API, которые на этот раз оказались негативными для сырья. За прошедшую неделю товарные запасы нефти в США выросли на 1,22 млн. барр. до 337,5 млн. барр., запасы дистиллятов увеличились на 0,64 млн. бар. Ранее аналитики ожидали роста запасов нефти на 0,6 млн. барр., снижение запасов дистиллятов на 0,7 млн. бар.

    Международное энергетическое агентство (МЭА) снизило долгосрочный прогноз глобального спроса на нефть, хотя инвесторы были уже к этому готовы. Спрос на нефть в мире будет увеличиваться на 1% в год до 2030 года, когда он достигнет 105 млн. барр. в сутки по сравнению с 85 млн. барр. в сутки в 2008 году (World Energy Outlook). В прошлом прогнозе делалось предположение о повышении добычи к 2030 году до 106 млн. барр./сут.

    Эксперты агентства в своих расчетах основывались на предположении, что спрос на сырье со стороны стран Азии будет повышаться, а в Европе – сохранится примерно на текущих уровнях. По мнению МЭА, нефть к 2020 году составит в цене всего 100 долл. за бочку, а к 2030 – 115 долл. Таким образом, страны первого эшелона, промышленно развитые в среднем будут тратить к 2030 году до 2% от общего объема ВВП. Некоторые западные банки делали прогноз на нефть, ожидали его к 2020 году на уровне 180-220 долл. – это к слову о относительности прогнозов и сложности дисконтирования (прогнозы отличаются в два раза), нужно смотреть на более краткосрочную перспективу.

    По мнению Международного энергетического агентства в ближайшее время можно ожидать дальнейшего снижения цен на газ, что явно указывается в только что вышедшем годовом докладе. Правительство США будет стимулировать разработку новых месторождений, а также требовать от компаний максимального в рамках разумного объема производства. Сейчас США пытается помочь предприятиям и домохозяйствам сократить убытки путем снижения счетов потребителей за этот ресурс.

    Сейчас будут перезаключаться долгосрочные контракты на забор и передачу газа, пока кто выиграет сказать сложно. Такие предприятия как Gaz de France, RWE и Eon получают сырье по долгосрочным контрактам дорогим, а вынуждены продавать по рыночной цене. Наученные горьким опытом, сейчас имеют желание перезаключить соглашения даже лучше цены рынка, что краткосрочно может оказать давление на инструмент.

    Некоторые энерготрейдеры упорно не верят данным по WEO-2009, что были вчера представлены в Лондоне, открыто усомнилась в обнародованных результатах крупнейшая британская газета Guardian. По мнению неназванного источника в газете в прогнозах не учтены сокращающиеся запасы нефти, что поддержит рынки.

    Ожидания

    Удерживаем длинные позиции по натуральному газу.
  2. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    12.11.2009 Природный газ NG

    Ситуация


    Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой понизился до 4,490 долл., падение составило 0,097 долл.
    Причины

    10 ноября был опубликован World Energy Report, а также вышла масса других важных событий по энерготрейдингу, в среду же внешний фон был очень бедным.

    В среду в ходе Азиатской сессии нефть находилась под давлением, в частности, за счет не самых убедительных макроэкономических данных Германии.

    Картель ОПЕК заявила, что предыдущие прогнозы на спрос углеводородов оказались несколько заниженными, в настоящее время предполагается, что спрос сырой нефти в 2010 году составит 0,75 млн. барр. в сутки, таким образом, прогноз был пересмотрен в сторону повышения на 0,05 млн. барр. Новым поводом для скупки энергетических контрактов стали весьма позитивные данные по уровню промышленного производства в Китае и розничным продажам. Объем промышленного производства в КНР по итогам октября повысился на 16,1%. Китайский импорт нефти в октябре составил 4,5 млн. барр. в сутки, так что практически был обновлен исторический рекорд. Япония также порадовала инвесторов, объем машиностроительных заказов в сентябре повысился на 10,5% в годовом исчислении.

    Казалось бы, все факторы говорят в пользу продолжения ралли на товарном рынке. Статистика API указывает на рост запасов нефти сырой в США на 1,22 млн., даже запасы бензина и дистиллятов подросли. Таким образом, очень многое будет зависеть от данных МинЭнерго.


    Ожидания

    Сегодня в 19:00 по московскому времени будут опубликованы данные Министерства Энергетики США по объему коммерческих запасов углеводородов в стране по состоянию на 6 ноября.

    Эйфория на рынках сейчас невиданная, если посмотреть график H4-D. Уровни, рекомендуемые к покупке, изо дня в день не достигаются, не хватает сгустка негатива для рынка, думаю, такая разрядка в ближайшее время должна поступить.

    Удерживаем длинные позиции по натуральному газу.
  3. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    13.11.2009 Природный газ NG

    Ситуация


    Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой понизился до 4,479 долл., падение составило 0,111 долл.

    Причины

    Вчера прошло плановое совещание Chesapeake Energy Corp. (CHK), компания является крупным газовым игроком на сырьевом рынке американского континента. По словам руководителя EnCana компания заработала всего 0,03 долл. на акцию по итогам третьего квартала, в то время как год назад был заработок 4,73 долл.! Также был сделан неутешительный прогноз о сокращении спроса на газ, росте запасов.

    Сейчас в США и Канаде компании, работающие под единым брендом на континенте, думают о выводе газовой составляющей вообще за бренд в целях его сохранения, так как лишь добыча и переработка нефти сейчас может принести прибыль. Однако если газовые компании продолжат закрываться, то в отдаленном будущем факт сможет поддержать сырьевые котировки. Интересно, что EnCana сделала довольно слабый прогноз по выручке на 2010 год, ожидая, что, очевидно, цена на газ будет находиться ниже текущих уровней на 3%-7%.

    С другой стороны, имеется важный фактор в пользу газа. Сейчас в Конгрессе США лоббируется предложение о принудительном плановом переводе части компаний, которые работают на допотопных технологиях, на газ. Главные инициаторы проекта – экологи и, очевидно, газовые компании. Газ как инструмент энергетики при использовании производит значительно меньше углекислого газа, чем уголь или нефть. Таким образом, событие оказало некоторую долю негатива на сырую нефть.


    Вчера вышел еженедельный доклад министерства энергетики США. Коммерческие запасы нефти в США на прошлой неделе выросли на 1,76 барр. (0,5%) - до 337,676 млн. барр., товарные запасы бензина увеличились на 2,56 млн. барр. (1,2%) и составили 210,837 млн. барр., а дистиллятов - на 349 тыс. баррелей (0,2%), достигнув 167,725 млн. барр. Эксперты ожидали увеличения запасов нефти на 1 млн. барр., снижения запасов бензина - на 350 тыс. баррелей, а также падения запасов дистиллятов на 700 тыс. баррелей. Таким образом, данные оказались хуже ожиданий. Наблюдается такие и снижение спроса, за последний месяц он составляет 18,7 млн. барр. сырой нефти в сутки, что на 4,7% меньше аналогичного периода прошлого года, потребление бензина снизилось на 1%.

    Сейчас сырье держится на позитивном фоне с Азии, однако, и он сейчас не столь позитивный. В Японии наблюдается дефляция, к тому же отчеты местных компаний выходят сильно хуже ожиданий.

    Ожидания

    Сегодня банк Deutsche Bank понизил прогнозную цену в 2010 году до 60 долл. за баррель, что ниже текущего уровня. В США сейчас коммерческие банки довольно полярно смотрят на перспективы нефти, хотя весной их мнения было одинаковым – на покупку, сейчас видим, что и некоторые европейские банки становятся по инструменту медведями.

    Удерживаем длинные позиции по натуральному газу.
  4. 3,273
    Комментарии
    72
    Темы
    3304
    Репутация Pro
     
    Мастер форумных наук

    5 Медалей
    Цитата Сообщение от Дмитрий Степанов Посмотреть сообщение
    Удерживаем длинные позиции по натуральному газу.
    Дмитрий, извините, что вмешиваюсь, но просто не могу сдержаться и не написать, скажите вас не мучает совесть, когда вы это пишете уже пару недель подряд? И самый главный вопрос: Вы сами ЛИЧНО удерживаете длинные позиции по Газу, который пролетел вниз уже 16 фигур!!?? И через сколько фигур падения вы планируете зафиксировать убыток, т.е. перестать их удерживать?
  5. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    Цитата Сообщение от alexl Посмотреть сообщение
    Дмитрий, извините, что вмешиваюсь, но просто не могу сдержаться и не написать, скажите вас не мучает совесть, когда вы это пишете уже пару недель подряд? И самый главный вопрос: Вы сами ЛИЧНО удерживаете длинные позиции по Газу, который пролетел вниз уже 16 фигур!!?? И через сколько фигур падения вы планируете зафиксировать убыток, т.е. перестать их удерживать?
    Здравствуйте.
    Я торгую портфелем сырьевым (нефть и газ), куда входят и сырьевые валюты.
    По газу вот мое мнение
    При достижении 4.1-4.2 возьму паузу, чтобы подбирать его при 3,8 или ниже.
  6. 482
    Комментарии
    0
    Темы
    482
    Репутация Pro
     
    В начале пути

    2 Медалей
    Дмитрий, и какой прогноз по нефти и газу можно сделать на основании этой статьи: http://www.warandpeace.ru/ru/reports/view/41315/
  7. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    Цитата Сообщение от FTSE Посмотреть сообщение
    Дмитрий, и какой прогноз по нефти и газу можно сделать на основании этой статьи: http://www.warandpeace.ru/ru/reports/view/41315/
    День добрый. Если порыться в городских библиотеках, то можно найти упоминание о скором иссыхании нефтяных резервов аж с 1960 года! Тем не менее, резервы есть, а учетом упавшего спроса сейчас их хватит на большее число лет.

    Теперь о оценке объемов запасов. Сделать её корректно очень сложно, нефть лежит пластами, когда верхние будут осушаться, добыча будет проходить с нижних, но и себестоимость будет выше. Кроме того, осушенные пласты через 15-20 лет часто вновь начинают давать ресурс. Газ - инструмент более сложный, сейчас в США появляются его лоббисты.
    Сейчас нужно бояться не окончания запасов, а вводу новых технологий, водородных например. В Великобритании полвека назад боялись окончания угля, сейчас он просто никому не нужен.

    Долгосрочные прогнозы сейчас редко будут сбываться, это как индикатив рынка, флаг общего настроения. Чтобы его ещё лучше понять, отслеживайте позиции по сырью со стороны банков участников рынка, пока я вижу явно бычью тенденцию с прицелом до весны 2010 г., но вот рост нефти выше 90 долл. может замедлиться, я полагаю, что это очень сильный уровень даже не технический, а экономический.
  8. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    16.11.2009 Природный газ NG

    Ситуация

    Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой понизился до 4,400 долл., падение составило 0,079 долл.

    Причины

    Трейдеры газом особо большое внимание уделяют сейчас погодным сводкам, так частные агентства MDA EarthSat, Rockville продолжают ожидать в ближайшие недели температуры значительно выше обычных в Среднем Западе, где около 70% предприятий газифицировано.

    Общее число буровых установок в США упало до 728, на 6 штук, как сообщил Baker Hughes в Хьюстоне. Таким образом, это уже третье снижение количества станций за последние 17 недель, локальный же минимум был 3 мая 2002 года, когда было зарегистрировано 640 действующих установок.
    Запасы натурального газа вышли значительно больше ожидания, +25 bcf (общие запасы достигли в итоге 3813 bcf) за неделю, завершившуюся 6 ноября.

    Долгосрочные инвесторы обратили внимание на динамику китайского импорта – в октябре он составил 4,5 млн. барр. в сутки, так что практически был обновлен исторический рекорд.

    Окончательную ясность в закрытии недели внесли пятничные макроэкономические данные США. Дефицит торгового баланса США увеличился до максимального с начала года уровня, а индекс потребительского доверия Мичиганского университета вышел хуже ожиданий.

    Таким образом, на фоне растущей безработицы американцы просто не имеют возможность наращивать потребление материальных благ.
    Недельный доклад министерства энергетики США сдерживал покупки на протяжении пятницы, коммерческие запасы нефти в США за последнюю отчетную неделю выросли на 1,76 барр. (0,5%) - до 337,676 млн. барр., товарные запасы бензина увеличились на 2,56 млн. барр. (1,2%) и составили 210,837 млн. барр., а дистиллятов - на 349 тыс. баррелей (0,2%), достигнув 167,725 млн. барр.

    Эксперты ожидали увеличения запасов нефти на 1 млн. барр., снижения запасов бензина - на 350 тыс. баррелей, а также падения запасов дистиллятов на 700 тыс. баррелей. Таким образом, данные оказались хуже ожиданий. Наблюдается такие и снижение спроса, за последний месяц он составляет 18,7 млн. барр. сырой нефти в сутки, что на 4,7% меньше аналогичного периода прошлого года, потребление бензина снизилось на 1%.

    Ожидания

    Позитивные данные по макроэкономике Японии, третьего по величине потребителя углеводородов в мире, способствуют росту сырья с начала сессии Азии. За третий квартал экономика выросла на 1,2% в квартальном исчислении и 4,8% в годовом. Катализатором роста контрактов выступили азиатские трейдеры, которые стали играть на повышение сырья. Доллар сегодня продолжил снижаться к корзине валют, вероятно, в связи с предстоящим визитом Барака Обамы Китая, возможно, трейдеры продолжат продавать доллар в пользу сырьевых валют и инструментов товарного рынка. Перед поездкой Обамы МВФ заявил, что Пекин должен осуществить реформы, направленные на укрепление юаня для увеличения внутреннего спроса (довольно спорное утверждение), таким образом, сами США предлагают слабый доллар.

    Удерживаем длинные позиции по газу.
  9. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    17.11.2009 Природный газ NG

    Ситуация

    Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой повысился до 4,645 долл., рост составил 0,245 долл.

    Причины

    Фондовые рынки обновили максимум этого года на фоне заявлений Б. Бернанке сохранить низкую процентную ставку на период слабости экономики: пока рынок труда остается чрезвычайно слабым, а банковский сектор продолжает сворачиваться, то рост стоимости денег крайне негативно сказался бы на всей американской экономике. Рост розничных продаж в США позитивно сказался на динамике американских фондовых индексов, к тому же накануне вышли сильные данные по ВВП Японии – по итогам третьего квартала показатель вырос на 4,8%, в то время как консенсус прогноз был +2,9%.

    Розничные продажи топлива в США продолжают увеличиваться, в Европе значительно выросли продажи автомобилей за последние несколько месяцев, таким образом, инвесторы ожидают и роста спроса у покупателей США.
    В ходе сессии на рынок поступило интервью Intercontinental Exchange, в котором звучала возможность скорого принятия новых торговых правил на фьючерсном рынке США, которые снизят концентрацию спекулятивных позиций.

    Хедж фонды постепенно начинают сбрасывать сырьевые контракты с портфеля, так как ожидают, что выше 80-82 долл. сырье закрепиться не сможет.


    Ожидания


    Удерживаем длинные позиции по газу.
  10. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    18.11.2009 Природный газ NG

    Ситуация


    Фьючерс на природный газ с ближайшей поставкой понизился до 4,531 долл., падение составило 0,114 долл.

    Причины

    Вчера на сессиях в Азии нефть показывала консолидацию на фоне тенденций по укреплению доллара. На этот раз в начале недели были очень противоречивые ожидания по запасам коммерческих углеводородов, чувствовались опасения возможного роста запасов.

    Сейчас сложно сказать, какой консенсус-прогноз температурных ожиданий в США на ближайшую неделю, просмотрел 5 крупнейших агентств, мнения их, мягко говоря, сильно отличаются. Rockville, MDA EarthSat ожидает температуру выше среднегодовой, в то время как National Weather Service предсказывает понижение температур. Выход данных проходил в разное время, что отражалось на котировках натурального газа, в меньшей степени топочного мазута.

    После выхода данных от института API количество покупателей на сырье явно увеличилось – как говорится в докладе института, за прошедшую неделю запасы сырой нефти сократились до 333,1 млн. барр. на 4,37 млн. барр. Вероятно, причиной снижения стал ураган “Ида”, прошедший недавно по Мексиканскому заливу: из-за него нефтегазовые предприятия частично сократили производство. Если же фактор урагана является ключевым, то вполне возможно, что дальше последует коррекция вниз, так как фактор является не фундаментального свойства.

    Интересных новостей из стран членов картели ОПЕК сейчас нет, участники по-прежнему продолжают превышать ими же установленные квоты. Пока все рассуждения сводятся к тому, что 22 декабря вопрос встанет лишь о соответствии производства заявленным квотам, но их размеры пока понижать ни одна из стран не готова – велико желание заработать на продолжающемся ралли на товарном рынке.

    Макроэкономические данные, вышедшие вчера, не вызвали каких-то особых эмоций у участников торгов. Объем промышленного производства в США за октябрь вырос на 0,1% (ожидания +0,4%); таким образом, состояние промышленности пока ещё слабое и уязвимое. Похоже, без мер по стимулированию она просто бы не выстояла даже на текущих уровнях.

    Вчера появилось сообщение о том, что один из самых известных инвесторов мира Уоррен Баффет вложил деньги в Exxon Mobil, хотя ранее он был довольно сдержанным к сырьевому сектору, пытался находить и инвестировать лишь в потребительские монополии. Возможно, инвестор также хочет захеджировать риски доллара.

    Ожидания

    Сегодня выйдут данные от Министерства энергетики США (US Department of Energy), эксперты ожидают снижения запасов нефти в районе 2 млн. барр, а также дистиллятов на 0,7 млн. барр., прогнозы были скорректированы после публикации данных от API.

    Пока прогнозировать появление устойчивого спроса на продукты переработки преждевременно, несмотря на отскок газа к 4,5 спрос на топочный мазут остается довольно низким как и загрузка НПЗ, аналитики ожидают, что на этой неделе загрузка вновь будет ниже 80%.

    По натуральному газу удерживаем длинные позиции.

Вверх
РегистрацияX

чтобы писать, читать, комментировать