Инвестиции. Доверительное управление. » Аналитическая служба компании » Ежедневный обзор рынков от компани "BroCo" - 14 октября
+ Подписаться
  1. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей

    Ежедневный обзор рынков от компани "BroCo" - 14 октября

    Утренний обзор фондового рынка России

    По итогам торгового дня в понедельник 13 октября индекс ММВБ понизился до отметки 666.37 пункта (-4,85%), индекс РТС понизился до 791,20 пункта (-6,34%). Объем сделок на ММВБ составил 20,61 млрд. руб., на РТС 16,62 млн. долл.

    Драйвер рынка
    В понедельник торги на отечественных фондовых площадках открылись гепом вверх. В пятницу прошлой недели торговая сессия не проводилась, а потому инвесторы с энтузиазмом в первые минуты после открытия биржи начали отыгрывать внешний и внутренний новостной фон. Рост фьючерсов на американские индексы, а также дорожающая нефть вселили оптимизм в отечественных инвесторов.
    После полудня на рынках началась фиксация прибыли, инвесторы стали продавать акции выходя в деньги. Ввиду крайне волотильной сессии биржи РТС и ММВБ были вынуждены прерывать торги на один час.
    Очевидно, что распродажи начались и потому, что элементарно фондовый рынок не дождался серьезных покупателей, которые должны были представлять интересы государства.
    Отметим также, что крупные покупки прошли по долговому сектору. Это косвенно может свидетельствовать о том, что часть институциональных инвесторов посчитала текущие уровни крайне привлекательными для покупок. Инвесторы, видя позицию власти касательно отечественных эмитентов, практически безбоязненно скупали облигации компаний, имеющих государственную поддержку.
    Из корпоративного сектора отметим отчетности из банковского сектора. Чистая прибыль «Промсвязьбанка» за 9 месяцев 2008 г. по РСБУ составила 4,3 млрд, снизившись по сравнению с аналогичным показателем за 9 месяцев 2007г. на 3,2%. Чистая прибыль «Промсвязьбанка» в III квартале 2008г. cоставила 859,8 млн.
    Отчетность «Банка Москвы» крайне разочаровала инвесторов. Чистый убыток банка в III квартале 2008г. составил 92,7 млн руб. против прибыли годом ранее в размере 1,3 млрд руб.

    Банковский сектор
    На фоне слабой отчетности представителей финансового сектора бумаги банков накрыла волна распродаж. Акции «Сбербанка» подешевели на 9,32%, пробив сильную психологическую отметку в 30 рублей за одну бумагу. Акции «ВТБ» подешевели на 2,13%.


    Нефтегазовый сектор

    Бумаги нефтегазового сектора по итогам торгов закрылись в разнонаправленных направлениях. Акции «Лукойла» снизились на 11,02%, «Роснефти» на 8,74%. Бумаги «Газпрома» упали на 8,81%. Акции «Сургутнефтегаза» отметились ростом более чем в 32%.

    Энергетический сектор

    В понедельник группа «ОНЭКСИМ» заявила о невозможности осуществить объявленное ранее обязательное предложение о приобретении обыкновенных акций ОАО «ТГК-4» у миноритариев. Инвесторов эта новость крайне разочаровала, в итоге бумаги «ТГК-4» упали на 30,08%. Акции ИнтерРАО ЕЭС снизились на 37,31%, РусГидро на 4,10%.

    Наш прогноз
    Вероятно, отечественные фондовые индексы откроются значительным гепом вверх на фоне принятия комплексных антикризисных мер правительствами и центральными банками разных стран. В понедельник американским инвесторам оптимизм придали решения Федеральной резервной системы (ФРС) США совместно с Банком Англии, Европейским центральным банком (ЕЦБ) и ЦБ Швейцарии о предоставлении краткосрочных долларовых кредитов на аукционах без ограничения объемов торгов. Крайне вероятно, что это оптимизм передаться и отечественным игрокам. С другой стороны, воодушевлят инвесторов и совместные действия Франции и Германии, обнародовавшие планы по поддержке финансовых секторов своих стран.
    Для коротких покупок рекомендуем бумаги «Сбербанка», «Лукойла», фиксация прибыли может пройти по бумагам «Сургутнефтегаза».

    Степанов Дмитрий
    Аналитик группы компаний BroCo
    Недоступно! Pro 0
    Поделиться
    Просмотров: 1,788
  2. 124
    Комментарии
    3
    Темы
    124
    Репутация Pro
    Аватар для Каринэ Угарте  
    В начале пути

    2 Медалей
    В понедельник 13 октября были озвучены меры, которые центральные банки Европы, Великобритании и США намереваются предпринять для спасения собственных финансовых систем. Меры эти действительно оказались впечатляющими, так как власти всерьез были обеспокоены происходящим. После того, как не помогло всеобщее снижение ставок, стало понятно, что придется всерьез раскошелиться. Самыми щедрыми оказались центральные банки Германии, Франции и еще ряда стран Еврозоны. Они собрались выделить для выкупа банковских бумаг 1 трлн.300 млн. евро, что составляет почти 2 трлн. долларов США. Центральные банки этих стран готовы помогать всем национальным банкам, которые нуждаются в помощи. Великобритания оказалась менее щедрой. Она будет действовать выборочно. Кредитные линии открыты лишь для ряда крупнейших банков. При этом часть банков решили отказаться от помощи государства для того, чтобы не допустить участия государственных чиновников в своих органах управления. Власти Еврозоны также будут оказывать помощь банкам при условии включения в советы директоров государственных служащих, а также в обмен на участие государства в капитале.

    *

    Начинает поступать информация о том, как реализуется план Генри Полсона в США. Уже выделены первые 250 млрд. долларов на выкуп так называемых «плохих» активов.

    В целом, начинает реализовываться пакет мер, согласованный странами G7 еще 11 октября. Меры направлены на размораживание кредитных рынков, обеспечение доступа к ликвидности финансовых институтов и нуждающихся в средствах корпораций, а также на страхование вкладов физических и юридических лиц. Теперь у банков есть возможность привлекать финансирование, как из частных, так и государственных источников.

    Все произошедшее привело к небывалой волне оптимизма, которая вылилась в рост основных американских фондовых индексов на 11%. Значительно повысились европейские фондовые индексы, а также индексы стран Латинской Америки. Сегодня ночью крайне активно растут фондовые рынки Азиатско-Тихоокеанского региона. Японский Nikkei прибавил более 13%. На фоне улучшения настроений инвесторов начали расти сырьевые рынки.

    *

    Естественным образом все это находит свое отражение на валютном рынке. Доллар дешевеет против всех валют кроме йены. Дополнительное давление на него оказывает предложение ФРС открывать всем желающим центральным банкам кредиты в долларах. На фоне роста на фондовых площадках и дорожающего сырья самыми востребованными стали сырьевые валюты, которые отыгрывают большие потери, понесенные в последнее время. Активно растут кросс-курсы йены, так как через японскую валюту перекачиваются деньги на фондовые площадки.

    Происходящие события выглядят вполне оптимистично, но пока нет уверенности, что предпринятые меры принесут ожидаемые плоды и финансовый кризис, наконец, разрешится. В краткосрочной перспективе доллар и йена продолжат слабеть, однако в любой момент ситуация может вновь измениться к худшему, что развернет рынки вспять.

    *
    Обзор азиатской сессии за 14 октября


    Сегодня доллар и евро выросли против иены, поскольку фондовые рынки растут уже второй день подряд на фоне мер, предпринятых крупнейшими мировыми экономиками в поддержку банковской системы. Евро/иена и австралиец/иена, которые, как правило, довольно точно отражают отношение инвесторов к риску, сегодня выросли. Доллар/иена также значительно укрепил свои позиции, достигнув максимума в области 103,06.

    *
    Календарь событий
    на предстоящую торговую сессию

    Сегодня в 12:30 мск ожидается выход индекса потребительских цен Великобритании (CPI) за сентябрь. В 13:00 по московскому времени институт ZEW опубликует индекс настроений в деловой среде в Еврозоне за октябрь. Аналитики ожидают снижение показателя до -50,0 при предыдущем значении за сентябрь -41,1. Данный индекс дает представление о настроениях институциональных инвесторов. Он показывает разницу между долей инвесторов, настроенных оптимистично, и долей инвесторов, настроенных пессимистично. В 13:00 по московскому времени ожидаются также данные по изменению объема промышленного производства Еврозоны за июль. По прогнозам, в месячном выражении рост составит 1,1%, а в годовом выражении будет снижение на 1,8%. Месяцем ранее объем промышленного производства сократился на 0,3% и 1,7% соответственно.
  3. 400
    Комментарии
    2
    Темы
    400
    Репутация Pro
    Аватар для Ирина Колеватова  
    В начале пути

    2 Медалей
    GBP/USD. Технический анализ и рекомендации аналитика компании «Броко» Михаила Комарова

    По итогам прошедшей недели курс британского фунта стерлингов против американского доллара продолжил снижение. По свечному анализу недельного графика оптимизма для роста просто нет.

    Однако по дневному графику появились признаки того, что цена будет двигаться наверх. Еще в пятницу сформировалась разворотная свеча. После того, как накануне спрос на фунты стерлингов позволил паре фунт/доллар укрепиться более чем на 500 пунктов, говорить об отсутствии шансов для роста неправильно.

    Дополнительным сигналом на покупку считается начавшая свою отработку конвергенция по графику МACD. Думаю, что еще не поздно открыть длинную позицию. В самом лучшем случае цель — середина 86-й фигуры.

    Все прекрасно знают, насколько волатилен может быть фунт, поэтому ограничение на убыток просто необходим. Разумно, с моей точки зрения, его установить ниже сегодняшнего минимума. С точки зрения риск-менеджмента, мы рискуем потерять около 150 пунктов, при этом можем заработать порядка 10 фигур. На самом деле и пять фигур будет также отменным результатом.
      
  4. 124
    Комментарии
    3
    Темы
    124
    Репутация Pro
    Аватар для Каринэ Угарте  
    В начале пути

    2 Медалей
    Обзор рынка металов

    Цены на золото завершили торги в понедельник со снижением. Стоимость этого металла на товарной бирже Нью-Йорка COMEX упала 13 октября до самого низкого значения за десять календарных дней. Так, с началом текущей недели тройская унция золота подешевела за день еще на 16,5 долларов, потеряв 1,9%, и официальная цена активного фьючерса на декабрь установилась на отметке 842,5 доллара за унцию.

    Уверенный рост фондовых индексов на фоне перехода властей Европы и США к конкретным планам и действиям при стабильности американского доллара способствовал снижению золота. Произошедшие вчера события не сильно изменили картину по золоту, которое продолжает находиться под давлением уверенного поведения доллара. Однако, драгоценный металл находит поддержку в пытающихся подрасти ценах на нефть. Если американская валюта отреагирует на произошедшие изменения продолжительным движением вниз, то более сильный фундамент для укрепления золота будет обеспечен. Сформировать стабильные среднесрочные восходящие тенденции ценам на золото будет тяжело. Фундаментальные показатели для этого ослабли: инфляционные ожидания упали, цены на нефть перешли в более низкие диапазоны, а доллар может продолжить чувствовать себя более уверенно по сравнению с первой половиной года.

    *
    Цены сделок с серебром на COMEX 13 октября консолидировались в узком диапазоне от 10,07 до 10,91 долларов за унцию. Максимальная цена сделки не превышала максимальной котировки предыдущей сессии. Однако, дальнейшего снижения цены также не наблюдалось. Это было обусловлено техническими покупками серебра, которое к концу минувшей недели сильно подешевело. Большую ликвидность на фоне произошедших вчера изменений также получает серебро. Оно может быть поддержано восстановлением на рынке базовых металлов и попытается снизить сильную перепроданность относительно золота, сформированную за последние недели.

    *
    Цена платины на Нью-йоркской товарной бирже с началом текущей недели снова упала ниже отметки 1000 долларов за унцию. Тройская унция платины на NYMEX 13 октября подешевела за день еще на 7,6 доллара, потеряв 0,8%. Официальная цена активного январского фьючерса составила 997,6 долларов за унцию. Это самый низкий показатель за пять торговых дней. Падение цен на платину в понедельник произошло вторую сессию подряд и было обусловлено снижением инвестиционной привлекательности драгоценных металлов, что проявилось в дальнейших продажах золота на COMEX. За последние два торговых дня платина подешевела на 4,4%, или более чем на 64 доллара за унцию. Вчера цены сделок с платиной консолидировались в узком диапазоне. Несмотря на то, что торги по ней закрылись в «минусе», цены сделок свидетельствовали о некотором снижении интереса к продажам.

    *
    Энергоресурсы

    Положительной динамикой началась неделя на рынках нефти. Цены на «черное золото» выросли более чем на 4%, получив поддержку от рынка акций. Значительному улучшению настроений инвесторов способствовало известие о том, что правительства европейских стран приняли программы по противодействию финансовому кризису.

    В понедельник на Нью-йоркской товарной бирже ноябрьский контракт на поставку нефти марки WTI подрос на 3,49 доллара до уровня 81,19 доллара за баррель. Ноябрьский фьючерс на поставку нефти марки Brent вырос на 3,37 доллара до отметки 77,46 доллара за баррель. Ноябрьский фьючерс на поставку природного газа подорожал на 0,15 доллара и на закрытии стоил 6,69 доллара за миллион британских термических единиц.

    *
    Основной причиной роста нефтяных цен стали высказывания представителей ОПЕК в поддержку нефтяного рынка. Министр нефти Ирака заявил о том, что ОПЕК на предстоящей внеочередной сессии 18 ноября рассмотрит вопрос о сокращении объемов добычи нефти. Стоит отметить, что члены картеля Венесуэла, Иран и Ливия уже давно призывают нефтяной картель к мерам по возврату цен на нефть на уровень 100 долларов за баррель. Другой причиной роста стали технические факторы, так как цены на нефть отскочили от сильного уровня поддержки 77-78 долларов за баррель. При дальнейшем повышении рынка уровнем сопротивления станет район 89-90 долларов за баррель.
  5. 400
    Комментарии
    2
    Темы
    400
    Репутация Pro
    Аватар для Ирина Колеватова  
    В начале пути

    2 Медалей
    Серебро. Технический анализ и рекомендации аналитика компании «Броко» Михаила Комарова

    Рассматривая графики серебра различных периодов, трудно не согласиться с тем, что 2008 год оказался скорее негативным, нежели позитивным. Фактически последние несколько месяцев торговля происходит ниже минимальных уровней прошлого года.

    Несмотря на позитив первых трех месяцев, когда были установлены новые исторические максимумы, последний квартал идет с разочарованием. Тренд нисходящий.

    Ключевой уровень, пробитие которого будет ознаменовать новый виток снижения, находится на отметке 9,50 долларов за унцию. Препятствием же для роста служит район 12,00. Не думаю, что сейчас следует предпринимать какие-либо действия – покупать или продавать.

    Надежных сигналов, увы, нет. Продаем ниже 9,50. Цель – 8,00. При этом должен быть установлен короткий стоп–ордер.
      
  6. 400
    Комментарии
    2
    Темы
    400
    Репутация Pro
    Аватар для Ирина Колеватова  
    В начале пути

    2 Медалей
    Нефть Light Sweet. Технический анализ и рекомендации аналитика компании «Броко» Михаила Комарова

    Трендовый анализ недельного графика нефтяного фьючерса свидетельствует о сохранении нисходящей тенденции. В начале текущей недели наблюдается коррекционное движение. Говорить об изменении тенденции пока еще слишком рано.

    На графиках дейли и 240-минут видим, что цена уперлась в линию сопротивления нисходящего тренда. Следуя правилам технического анализа, мы имеем сигнал на открытие короткой позиции. Цель – локальный минимум. Стоп–ордер ставим выше 86,00.

    Вместе с тем, имеем в виду, что рынок весьма волатильный, поэтому при прохождении отметки 86,00 долларов за баррель можно рискнуть и перевернуться с первой целью 91,00, далее 100,00.
      
  7. 124
    Комментарии
    3
    Темы
    124
    Репутация Pro
    Аватар для Каринэ Угарте  
    В начале пути

    2 Медалей
    *

    В понедельник промышленный индекс Dow Jones, как ключевой показатель американского рынка, укрепил свои позиции на 11,1% до уровня 9388 пунктов. Прирост индекса в процентном выражении стал сильнейшим за всю историю своего существования. Индекс S&P 500 повысился на 11,6% до отметки 1003 пункта. «Высокотехнологичный» Nasdaq Composite «потяжелел» на 11,8% и составил 1844 пункта.

    *

    В понедельник, 13 октября, на вливании правительством денежных средств в банковскую систему, американские акции по итогам торговой сессии совершили подъем от минимальных значений. Спекулянты также активизировались после восьмидневного снижения рынка, потерявшего за это время более 20%. Акции компаний сектора здравоохранения, коммунальных услуг и энергетики совершили сильнейшее однодневное восхождение в текущем месяце в составе показателей Dow и S&P 500.

    *
    Корпоративные новости


    Вчера, после открытия регулярной сессии на Wall Street основные фондовые индексы устремились вверх. Здесь учитывался благоприятный эффект, который произвели на инвесторов новости о скоординированном плане по спасению европейского банковского сектора. Позитив был дополнен сообщениями о том, что Mitsubishi UFJ все-таки приобретет пакет акций Morgan Stanley за 9 млрд. долларов. Японская финансовая группа получает 21% американской компании.

    Бумаги Johnson & Johnson укрепили свои позиции на 12,2%. Причиной тому стала скупка участниками рынка акций компаний, традиционно менее зависимых от замедления темпов экономического роста.

    Вчерашний рост отыграл больше половины падения прошлой недели, обоснованного только иррациональным страхом. Коррекция основывалась на тех же причинах. Значительную роль сыграли корпоративные новости, однако вчерашний рост так же, как и падение прошлой недели, слишком волатилен и эмоционален для формирования устойчивой тенденции.

    *
    Банковский сектор


    Бумаги Morgan Stanley стали драйвером ралли в финансовой сфере, подскочив в цене на 87% после того, как компания Mitsubishi UFJ завершила инвестирование средств в американский банк.

    Акции Wachovia по итогам дня подросли на 13,6% на принятии ФРС плана по поглощению ранее четвертого по величине американского банка компанией Wells Fargo почти за 12,5 млрд. долларов.

    *
    Сырьевой сектор


    Благополучная тенденция на мировых фондовых биржах отразилась и на рынке нефти, вызвав рост цен. В ближайшем будущем принятые правительствами европейских стран планы по противодействию кризису приведут к стабилизации цен на нефть. Однако, многие полагают, что среднесрочный понижательный тренд по сырьевым товарам сохранится, поскольку спрос на такие товары, как энергоносители или основные металлы, во время экономического спада будет на низком уровне. Энергетические компании ушли в плюс вслед за ценой на нефть. Акции Exxon Mobil добавили в свой актив 17,2%, бумаги Chevron подросли на 20,9%.

    *
    Машиностроительный сектор


    Акции General Motors подпрыгнули на 33,1% после обнародования новостей, согласно которым производитель автомобилей ведет переговоры по слиянию с конкурентами Chrysler и Ford Motor. Бумаги Ford Motor выросли на 20,1%.

    *
    Высокотехнологичный сектор


    Среди бумаг высокотехнологичных компаний значительной повышательной динамикой отметилась компания Apple, прибавившая 13,9%. Эксперты Citigroup пересмотрели рекомендации по акциям компании на повышение. Гигант Microsoft приобрел в стоимости своих бумаг 18,6%.

Вверх
РегистрацияX

чтобы писать, читать, комментировать