Инвестиции. Доверительное управление. » Аналитическая служба компании » Ежедневный обзор рынков от компани "BroCo" - 30 сентября
+ Подписаться
  1. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей

    Ежедневный обзор рынков от компани "BroCo" - 30 сентября

    Утренний обзор фондового рынка России

    По итогам торгового дня в понедельник 29 сентября индекс ММВБ понизился до отметки 1019,64 пункта (-5,50%), индекс РТС понизился до 1194.11 пункта (-7.11%). Объем сделок на ММВБ составил 32,67 млрд. руб., на РТС 38,25 млн. долл.

    Драйвер рынка
    Российские фондовые площадки открылись гепом вниз и на протяжении всего торгового дня находились в «красной» зоне.
    Одной из основных причин снижения российских акций стала неопределенность касательно планов спасения американских финансовых рынков. Ситуация с антикризисным планом в США до сих пор остается неясной. Это вызывает повышенную нервозность игроков, тем более что пока идут жаркие дебаты, продолжают банкротиться крупные банки за океаном и в Европе. Большие ожидания игроков были связаны именно с прошедшими выходными (27 и 28 сентября), на которых и должна была быть поставлена точка в этом вопросе. Однако прения до сих пор продолжаются, и игроки уже не верят в благополучное принятие данного плана.
    Негативное влияние на рынки оказала и нефть. Цены на нефтяные фьючерсы Light Sweet и Brent на протяжении дня снижались, что обусловлено продолжением коррекции и техническими продажами.

    Банковский сектор

    Ведомые страхами финансового сектора США, инвесторы устроили день распродаж по бумагам отечественного банковского сектора. Акции «Сбербанка» упали 8,18%, бумаги «ВТБ» подешевели на 6,60%.

    Нефтегазовый сектор
    В понедельник появилась отчетность компании «Транснефть». Чистая прибыль компании по международным стандартам финансовой отчетности (МСФО) в I квартале 2008г. увеличилась в 1,56 раза и составила 23,18 млрд руб., говорится в неаудированном отчете. Выручка «Транснефти» за январь-март 2008г. составила 63,62 млрд руб., что на 17% больше, чем за аналогичный период 2007г. Операционные расходы выросли на 11% - до 35,65 млрд руб. Операционная прибыль компании составила 30 млрд руб., увеличившись на 26%. Прибыль «Транснефти» до налогообложения выросла на 31% - до 31,144 млрд руб. На фоне отчетности привилегированные акции компании выросли на 2,49%, оказавшись значительно лучше рынка в целом.
    Бумаги «Газпрома» подешевели на 6,37%, акции «Лукойла» снизились на 3,46%. Акции «Роснефти» и «Сургутнефтегаза» опустились соответственно на 7,10% и 3,59%.

    Энергетический сектор
    В понедельник появилась информация, что ОАО «ТГК-10» планирует заключить договор с Siemens Aktiengesellschaft на поставку трех силовых установок для строящейся в Ханты-Мансийском автономном округе Няганской ГРЭС. Акции компании снизились на 5,15%.
    В этот же день появилась отчетность ОАО «Мосэнерго» за первое полугодие 2008 года по международным стандартам финансовой отчетности. Чистая прибыль компании в первом полугодии 2008г. по неаудированным данным, составила 764 млн руб. против убытка за первое полугодие 2007г. в сумме 502 млн руб. Выручка «Мосэнерго» за отчетный период увеличилась на 21,5% и составила 48 млрд руб., расходы от основной деятельности при этом выросли на 20,7% - до 47,67 млрд руб. Акции компании по итогам дня подешевели на 4,71%.
    Акции «РусГидро» снизились на 5,59%, бумаги ИнтерРАО ЕЭС подешевели на 13,33%, а ФСК ЕЭС на 6,78%.


    Наш прогноз

    Внешняя конъюнктура, сложившаяся перед началом торгов, резко негативная. План по спасению американских банков с треском провалился в Конгрессе.
    Рынок ждет волна распродаж. Наиболее пострадавшими окажутся бумаги отечественного банковского сектора.


    Степанов Дмитрий
    Аналитик группы компаний BroCo
    Недоступно! Pro 0
    Поделиться
    Просмотров: 1,829
  2. 64
    Комментарии
    0
    Темы
    64
    Репутация Pro
     
    Сотрудник компании

    2 Медалей
    Обзор торгов 29.09.08.

    Финансовый рынок находится в состоянии паники и динамика валютных курсов является отражением этого. В центре внимания в понедельник в центре внимания инвесторов находилась йена и отчасти швейцарский франк. Игроки покупали эти валюты в качестве убежищ, выводя деньги с фондовых площадок. Как всегда в этой ситуации особенно сильно пострадали валюты с ограниченной ликвидностью: австралийский, новозеландский и канадский доллары. Их продажи против низкодоходных валют привели к продажам и против доллара США. Также против доллара подешевели евро и фунт стерлингов, а йена и франк напротив укрепили свои позиции.

    Причиной новой волны паники послужил отказ Конгресса США одобрить план Генри Полсона и выделить на спасение финансовой системы 700 млрд.долларов. Ко всему прочему четвертый по величине банк США Wachovia объявил о начале процедуры банкротства. Остальные крупные банковские структуры также занимаются продажей собственных бумаг для того, чтобы получить дополнительное финансирование и удержаться на плаву.

    Все остальное, включая статистику, померкло перед означенными событиями, однако упомянуть о ней стоит. Еврозона в начале недели опубликовала ряд диффузионных индексов, отражающих деловые и потребительские настроения. Не стоит и говорить, что все данные оказались слабыми. Индекс потребительской уверенности в сентябре остался без изменений по отношению к предыдущему месяцу и составил -19. Индикатор уверенности в экономике упал до 87,7 с 88,8 в прошлом месяце. Индикатор бизнес-климата составил -0,79 против -0,33 месяцем ранее.

    США опубликовали свои данные по потребительским доходам и расходам. Как стало известно, доходы американцев в августе немного выросли, а рост номинальный рост расходов отсутствовал, несмотря на высокую инфляцию. Доходы потребителей в США в августе выросли на 0,5% после сокращения на 0,6% в июле. Одновременно изменение расходов составило 0,0%. В прошлом месяце расходы увеличились на 0,1%. При этом основной индекс расходов на личное потребление, который считается ключевым индикатором инфляции в США, вырос на 2,6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. В июле этот показатель вырос на 2,4%. ФРС предпочитает видеть этот показатель в диапазоне 1 – 2%. Из отчета можно сделать вывод, что потребление в США на текущий момент имеет отрицательную динамику, поэтому экономический рост в 3 квартале может оказаться очень слабым.

    Обзор азиатской сессии 30.09.09.

    На текущий момент на рынке отсутствует определенная динамика в пользу конкретных валют. Большинство валют снижаются против доллара. Кросс-курсы йены пытаются корректироваться наверх после вчерашнего падения, однако пока не слишком успешно.

    С открытия был опубликован значительный пакет данных по Японии, которые носили явно негативный характер. Уровень безработицы в Японии в августе вырос до 4.2% с 4,0% в прошлом месяце. Расходы домохозяйств упали на целых 4% после снижения на 0,4% в июле. Объем промышленного производства в августе обвалился на целых 3,5% после роста на 1,3% месяцем ранее. Таким образом, данные подтверждают наличие в экономике Японии технической рецессии.

    Финансовые проблемы отмечаются не только в США, но и в Еврозоне и в Японии, хотя они не столь значительны. Монетарные власти, напуганные ситуацией в США, предпринимают превентивные меры для того, чтобы избежать волны банкротств и паники среди населения. Они активно накачивают систему ликвидностью для того, чтобы дать доступ большинству банков к потокам кредитов.

    Календарь событий и перспективы на предстоящую торговую сессию.

    Сегодня будет опубликован ряд значимых данных. С утра стоит обратить внимание на показатели рынка труда Германии, затем Великобритания опубликует финальные данные по ВВП за 2 квартал, а Еврозона показатели потребительской инфляции за сентябрь (предварительные данные). На американской сессии определенный интерес представит показатель деловой активности, рассчитываемый ассоциацией менеджеров Чикаго, а также индекс потребительского доверия.

    Думается, что вряд ли сегодня рынок обратит внимание на какой-либо из публикуемых показателей. В фокусе внимания вновь окажутся йена и швейцарский франк, который будут сильнее других валют. Доллар США вряд ли будет демонстрировать особенную слабость. Скорее всего, он окажется сильнее сырьевых валют на фоне падения цен на нефть. Весь парадокс в том, что, несмотря на отличное по сравнению с США состояние экономики Австралии и Канады инвесторы предпочитают покидать их национальные валюты, рассматривая доллар США в качестве страховки. Данная ситуация на рынке сохраниться, пока очередной виток финансового кризиса в США не пойдет на убыль.



    Виктория Орлова
    Аналитик группы компаний Broco
  3. 400
    Комментарии
    2
    Темы
    400
    Репутация Pro
    Аватар для Ирина Колеватова  
    В начале пути

    2 Медалей
    GBP/USD. Технический анализ и рекомендации аналитика компании «Броко» Михаила Комарова

    Курс британского фунта стерлингов изрядно подешевел по итогам понедельника против американского доллара. Бросается в глаза один очень важный факт. Только за один торговый день британская национальная валюта отдала все, что было завоевано за всю предыдущую неделю. Это дает основания говорить о том, что как минимум о покупках думать не приходится.

    В случаями же с продажами другой вопрос. Все указывает на то, что открываться по текущим значениям можно и потенциал снижения очень даже неплохой. Цель – район предыдущего локального минимума 1,7500.

    Останавливать может только одно обстоятельство. Это то, что пара фунт/доллар уже продемонстрировала среднестатистическое недельное движение. Вместе с тем, зная особенную волатильность пары, на мой взгляд, стоит рискнуть и открыться по текущим позициям.

    При этом ни в коем случае не следует забывать об ограничении на убыток, который по правилам технического анализа ставится выше или ниже локального максимума (минимума). В данном случае это high вчерашнего дня.
      
  4. 64
    Комментарии
    0
    Темы
    64
    Репутация Pro
     
    Сотрудник компании

    2 Медалей
    Обзор сырьевого рынка за 29.09.08.

    Вслед за падением фондовых площадок в Америке устремились вниз и основные сырьевые товары. Активные продажи наблюдались по всему спектру рынка. Исключением стало лишь золото, которое выросло в цене, так как инвесторы покупали его, как защиту от неопределенности и пугающих перспектив. К такому исходу привел отказ нижней палаты американского Конгресса одобрить план по спасению финансового сектора. Инвесторы, видимо, решили, что вряд ли экономика США, а в след и мировая экономика в ближайшее время начнет устойчиво расти, а значит, спрос на промышленные металлы и энергоносители будет снижаться. Опубликованные вчера данные по экономике США также не принесли оптимизма, так как показали крайне плохое состояние потребительского сектора. Несмотря на рост цен, потребительские расходы в США в августе остались без изменения, а сектор потребления создает 70% ВВП страны. Следовательно, в 3 квартале и не только экономический рост будет чрезвычайно слабым, если не отрицательным.

    Нефть


    Несмотря на то, что нефть также является любимым инструментом хеджеров и портфельных инвесторов наряду с золотом, опасения по поводу перспектив спроса перевесили, и рынок нефти увидел обвальное падение котировок.

    29 сентября Фьючерс на нефть марки Lihgt Sweet Crude Oil подешевел более чем на 10% и достиг 95,50 долл./барр. Это, пожалуй, наиболее значительное дневное снижение цены за последние 20 лет.

    Сегодня котировки американской легкой нефти достигли нового годового минимума на уровне 93,32 долл./барр., однако сейчас торгуется с небольшим повышением по 97,30 долл./барр.

    Металлы.

    Металлы на торгах в понедельник чувствовали себя очень неуютно. Только золоту удалось вырасти в цене. Рост составил 3,7%. Что привело котировки золота выше отметки 900 долл./унц. Торги были завершены по 910,80 долл./унц. Сейчас золото дешевеет на фоне роста на фондовых площадках и некоторого усиления позиций американской валюты. Металл торгуется на 303.30 долл./унц. Золото на текущий момент представляется весьма привлекательным активом, В среднесрочной перспективе его котировки могут преодолеть исторические максимумы, достигнутые в марте текущего года на отметке 1040 долл./унц.

    Серебро вчера снизилось в цене вслед за большинством металлов, однако корреляция с золотом привела к тому, что потери оказались незначительны и составили лишь 0,7%. Торги были завершены по 13,20 долл./унц. Сейчас серебро незначительно снижается в цене, торгуясь оп 13,15 долл./унц

    Платина 29 сентября вновь попала под распродажу. Негатив, связанный со всем рынком усугубился негативом, поступившим с рынка автомобилестроения. Так крупнейшие автомобилестроительные концерны мира заявили о том, что спрос на автомобили продолжает падать. Три крупнейших автомобильных гиганта США: Крайслер, Форд Моторс и Дженерал Моторс заявили о падении спроса на 20 и более процентов, особенно эта касается джипов и автомобилей-купе. Платина же наиболее активно используется именно автопроизводителями. В связи с этим цена на металл упала за день 3,9% до уровня 1085 долл./унц. Сегодня цена продолжает падать, достигнув уже отметки 1050 долл./унц. падение цен продолжается шестой день подряд. На таких уровнях цена на платину не фиксировалась, начиная с марта 2006 года. Пока рынок платины сможет черпать оптимизм только от нахождения вместе с золотом в группе драгоценных металлов. Достижение в ближайшее время отметки 1000 долл./унц – дело практически решенное.

    На рынке меди в понедельник царили и вовсе упаднические настроения. Она потеряла в цене 6,8% и снизилась под отметку 3,00 долл./фунт, завершив торги по 2,86 долл./фунт. Сегодня котировкам меди удалось достичь нового минимума на отметке 2,77 долл./фунт, однако затем цена совершила отскок и сейчас медь торгуется по 2,87 долл./фунт. Пока перспективы металл не представляются оптимистичными, однако данные уровни представляются выгодными для покупок.



    Орлова Виктория
    Аналитик группы компаний Broco
  5. 474
    Комментарии
    63
    Темы
    474
    Репутация Pro
    Аватар для Дмитрий Степанов  
    Аналитик

    4 Медалей
    Фондовый рынок США - обзор предстоящей сессии

    По итогам торгового дня 29 сентября индекс DJIA понизился на 777,68 пункта (-6,98%) и составил 10365,45 пункта, индекс NASDAQ понизился на 199,61 пункта (-9,14%) и составил 1983,73 пункта.

    Драйвер рынка
    Американские фондовые рынки закрылись в понедельник с рекордным понижением основных индексов. Основной причиной снижения котировок стало отклонение палатой представителей конгресса США законопроекта о поддержке финансового рынка страны с помощью выделения 700 млрд долл. Это усилило опасения инвесторов, что экономические проблемы в стране кончатся еще не скоро.
    Усугубили положение на торговых площадках и некоторые корпоративные новости. Так, без особого энтузиазма восприняли инвесторы сообщение о приобретении банковского бизнеса Wachovia Corp. американским Citigroup при посредничестве правительства за 2,1 млрд долл. Citigroup также примет на себя долговые обязательства компании в размере 53 млрд долл. На этом фоне котировки Wachovia обвалились на 81,6%, а акции Citigroup подешевели на 11,9%.
    С пессимизмом восприняли инвесторы и сообщения из Европы. Так, правительство Великобритании национализирует британский банк Bradford & Bingley. Кроме того, вынужденной национализации подверглась крупнейшая в Бельгии финансовая группа Fortis после экстренных переговоров с президентом Европейского ЦБ Жан-Клодом Трише. На этом фоне значительно понизились котировки финансовых компаний США, в частности J.P.Morgan Chase & Co. Inc. (-15%).
    Влияние на исход торгов оказали и макроэкономические новости. Так, Министерство торговли США опубликовало доклад, согласно которому объем потребительских доходов в августе 2008г. вырос на 0,5%. Объем потребительских расходов в США в августе 2008г. не изменился по сравнению с предыдущим месяцем. Аналитики ожидали, что оба данных показателя продемонстрируют рост на 0,2%.
    Финансовый сектор
    Акции Bank of America Corp. снизились на 17,6%, бумаги Citigroup Inc. подешевели на 11,9%. Таким образом, бумаги финансового сектора оказались лидерами снижения среди всех секторов американской экономики.

    Сырьевой сектор
    Тяжело торговая сессия сложилась и для сырьевого сектора. Вследствие снижения цен на нефть и медь заметно подешевели акции таких компаний, как Freeport-McMoRan Copper & Gold Inc. (-16,6%) и ExxonMobil Corp. (-8,3%).

    Промышленный и информационный сектора
    Довольно тяжелыми выдались торги по промышленному и IT сектору.
    Бумаги крупнейшего американского авиа концерна Boeing Co. упали на 4,9%, акции General Motors Corp. подешевели на 12,8%.
    Под волной распродаж оказался весь IT сектор. В частности, котировки производителя компьютерной техники Apple Inc. снизились на 17,9%, после того как ряд аналитиков понизил рекомендации по акциям компании. Бумаги Microsoft Corp. подешевели на 8,7%.

    Наш прогноз
    Инвесторы позитивно отреагировали на заявления Джоржа Буша о том, что «проблемные» компании обязательно получат государственную поддержку. Фьючерсы на американские индексы торгуются со значительным повышением. Мы ожидаем технического роста вверх американских акций.

    Степанов Дмитрий
    Аналитик группы компаний BroCo
  6. 400
    Комментарии
    2
    Темы
    400
    Репутация Pro
    Аватар для Ирина Колеватова  
    В начале пути

    2 Медалей
    Нефть Light Sweet. Технический анализ и рекомендации аналитика компании «Броко» Михаила Комарова

    На рынке энергоресурсов продолжается повышенная волатильность. Цена на нефть вновь опустилась ниже 100,00 долларов за баррель. Это говорит о сохраняющейся неопределенности. Плюс ко всему ежедневные движения с изменением котировок в 10% не добавляют позитива. С точки зрения трейдерства, нет хуже варианта, когда при повышенной волатильности цена двигается непоследовательно. Получить убыток на таком тонком рынке очень просто, а закрыться в прибыли гораздо сложнее.

    При данной ситуации технический анализ не очень хороший помощник. Формально, нужно продавать от текущих значений с целью середины 90-й фигуры при стоп-ордере выше 100,00. Правда, кроме этого сигнала больше признаков для открытия короткой позиции нет. К тому же, после существенного провала вероятна коррекция и это останавливает от продаж.

    Если приглядеться к дейли графику, то можно увидеть, что после движения к середине 90-й фигуры в середине сентября, была коррекция к уровню пробоя, которая совпадала с уровнем 61,8% откатом по Фибоначчи. Только этот факт делает обоснованным продажи, но уже после того как все случилось.

    Сейчас же предпринимать ничего не стоит. Лучше дождаться надежных сигналов.
      
  7. 400
    Комментарии
    2
    Темы
    400
    Репутация Pro
    Аватар для Ирина Колеватова  
    В начале пути

    2 Медалей
    Серебро. Технический анализ и рекомендации аналитика компании «Броко» Михаила Комарова

    График серебра нейтрален. Шансы на существенное изменение котировок не слишком велики. Сигналы, показываемые графиком 240 минут и дейли, противоречивые.

    Если судить по дейли периоду, то свечной анализ намекает на то, что можно открывать длинную позицию, а по 240 минут возможны варианты. Сигналом к продажам послужит обновление локального минимума на 12,63. После этого можно будет открываться с целью 12,20.

    Правда эти действия могут не согласовываться с риск-менеджментом, так как ограничение на убыток нужно будет ставить выше 13,60, а потенциальная прибыль ограничивается 40 пунктами. Так что торопиться с входом в рынок не стоит. Лучше дождаться более надежных сигналов.
      
  8. 400
    Комментарии
    2
    Темы
    400
    Репутация Pro
    Аватар для Ирина Колеватова  
    В начале пути

    2 Медалей
    Свинина. Технический анализ и рекомендации аналитика компании «Броко» Михаила Комарова

    Технический анализ недельного графика свинины не дает чувства уверенности в дальнейшем направлении цены. Ключевым уровнем можно назвать отметку 70,00. В том случае, если она будет преодолена, появится сигнал на открытие длинной позиции. Целью данного движения является уровень 76,80.

    Открываться на покупку имеет смысл отложенным ордером, так как торги по данному инструменту ограничены по времени. С открытием очередной торговой сессии может произойти скачок выше уровня планируемого открытия и может получиться, что по желаемой цене войти в рынок не удастся.

    Снизу ключевая отметка в районе 65,50. Ее так же стоит иметь в виду при планировании сделки. Потенциальная прибыль при пробое указанного уровня 5,5 пунктов. А сейчас лучше набраться терпения и подождать сигналов.
     

Вверх
РегистрацияX

чтобы писать, читать, комментировать